پی دی اف ارزیابی طرح های صنعتی، مطالعات فنی اقتصادی و مالی

صفحه 1:
irmgn.ir آرزیابی طرحهای صنعتی مطالعات فنی ءاقتصادی ‎leg‏ ‏تاليف داود محیدیات هدرس : محمد حسين مروى دانشكاة ييام نور مشهد -زمستات ‎Qo‏ ممم اولوق د ری بت 

صفحه 2:
irmgn.ir عناوین 6 پیشگفتار:ارزیابی طرح ۵ فصل اول:مطالعه بازار 6 فصل دوم:ظرفیت طرح 6 فصل سوم:مطالعه تکنولوژی طرح © فصل چهارم: محل اجرای طرح © فصل پنجم:مهندسی طرح ومدیریت پروژه 6 فصل ششم:سرمایه گذاری وتامین مالی طرح © فصل هفتم:معیارهای ارزشیابی طرح © فصل هشتم:سوداوری وپیش بینی های مالی طرح اولوق د ری بت 

صفحه 3:
irmgn.ir طرح يا پروژه .ایده يا پیشنهادی است که به صورت مجموعه ای از کارها وعملیات مطرح می شود 

صفحه 4:
irmgn.ir آنواع پروژه ها © پروزه ها بر حسب هزینه, موضوع اندازه يا حجم وحیطه تاثیر گذاری ان به گروههای مختلف تقسی می نمایندمانند: © طرح یک بیمارستان © تغییر تکنولوژی تولید یک محصول © طراحی یک سیستم اطلاعاتی اولوق د ری بت 

صفحه 5:
irmgn.ir دوره ومراحل زندگی یک طرح (Concept) suv)» © (Definition) .a)35 © (Design) s>lLb © (Development)|>lg ‏ساخت‎ 9 (Application) sll ‏نصب وراه‎ © © بهره برداری وارزشیابی ]006۲۵۲10۳08005) ‎comptetion)‏ ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 6:
irmgn.ir حنبه های آرزیابی طرح ۵ ارزیابی بازار © ارزیابی فنی ارزیابی مالی ۵ ارزیابی اقتصادی اولوق د ری بت 

صفحه 7:
irmgn.ir آرزیابی بازار © پاسخ به دوسوال: © نیاز بازاربرای محصول وخدمات چه میزان است؟ سهم بازار برای محصول وخدمات مورد نظر چقدر است؟ اولوق د ری بت 

صفحه 8:
irmgn.ir ارزيابى فنى © توجه به ييش نيازها لازم از نظر فنى ومطالعه جنبه هاى مهندسى طرح نظير: © روش توليد © نوع مواد اوليه © ماشين الات © تجهيزات وطرحهاى تكميلى © برنامه زمانى اجرا اولوق د ری بت 

صفحه 9:
irmgn.ir آرزپایی مالی © توجه به تامین مالی طرح وبازده مورد انتظارصاحبان سرمایه مانند: ۵ میزان سرمایه وهزینه طرح © تامين مالی © هزينه سرمايه © ميزان سوداوری © نقطه سربسر اولوق د ری بت 

صفحه 10:
irmgn.ir ارزبابی اقتصادى 9 تجزیه وتحلیل هزینه ومنفعت طرح از دید جامعه نه ازدید موسسان وپاسخ به سوالاتی نظیر: © اثرات طرح بر توزیع درامد در جامعه اشتغال, خودکفایی ,نظم اجتماعی اولوق د ری بت 

صفحه 11:
irmgn.ir فصل اول مطالعه بازار اولوق د ری بت 

صفحه 12:
irmgn.ir مطالعه بازار جیست؟ © استفاده از مجموعه ای از تکنیکها برای جمع اوری اطلاعات در محیطی که موسسه در ان بوجود می اید وییش بینی روندهای اینده به نحوی که موسسه بتواند با موثرترین وضع خود را با تغییرات اينده تطبیق دهد. اولوق د ری بت 

صفحه 13:
irmgn.ir ۵ دورنمای فروش محصول یا گروهی از محصولات چگونگی کسب موفقیت در زمینه فروش ‎Ul‏ ‏محصول يا محصولات اولوق د ری بت 

صفحه 14:
irmgn.ir مطالعه بازار به چه کار می آیذ؟ © ورود به بازار داخلی 0 ورود به بازار خارحی اولوق د ری بت 

صفحه 15:
irmgn.ir مطالعه بازار براق دولتها ۵ اولو.یت بندی سرمایه گذاریها وبرنامه های توسعه ۵ بازارهای هدف جهت ارتقا محصول ۵ نوع کمک بازاریابی به صادر کنندگان اولوق د ری بت 

صفحه 16:
irmgn.ir استفاده از یافته های مطالعه بازار و با توجه به بازار هدف ونوع محصولات , استفاده متفاوت است . ه مطالعه بازار یک فرایند دائمی است. اولوق د ری بت 

صفحه 17:
irmgn.ir براورد پتانسیل بازار 9 جستجو جهت تهیه امار واطلاعات وتجزیه وتحلیل انها برای پاسخگویی به سوالاتی مانند: و ایا مردم محصوال مارا می خرند؟ چه تغییری در محصول داشته باشیم تا مردم بخرند؟ ©در زمانهاى مشخص مردم جه محصولاتى را می خرند؟ اولوق د ری بت 

صفحه 18:
irmgn.ir یافتن دلائل محققان بازار صرفا جمع اوری اطلاعات نمی نمایند اولوق د ری بت 

صفحه 19:
irmgn.ir محدوده تحقیق بازار © مقررات تجاری کشور صادر کننده © محدودیت ‎slo‏ دستیابی به بازار © اندازه ورشد بازار © رقابت © قيمت های قابل قبول اولوق د ری بت 

صفحه 20:
irmgn.ir محدودبت های دستیابی به بازار 9 تعرفه ها وسهمیه ها ۵ مالیاتهای داخلی © محدودیت های ارزی مقررات بهداشتی وایمنی © عوامل سياسى اولوق د ری بت 

صفحه 21:
irmgn.ir آندازه بازار واردات مصرف تقاضای مشتق شده ۵ تفکیک بازار و منظور از تفکیک بازار,فرایند شناسایی بخش ‎sla‏ ‏بازرار وتعیین تاکتیکهای مناسب بازاریابی , به منظور حد اکثر کردن فروش است. اولوق د ری بت 

صفحه 22:
irmgn.ir رقابت © ساختار وشدت رقابت و دلایل موفقیت رقبای اصلی ه شانس رقابت در مقابل رقبای اصلی © توجه به رقابت مستقیم وغیر مستقیم اولوق د ری بت 

صفحه 23:
irmgn.ir عوامل موثر بر تقاضا © عوامل اقتصادی ‎o‏ عوامل جوی وجغرافیای © عوامل اجتماعی وفرهنگی اولوق د ری بت 

صفحه 24:
irmgn.ir مطالعه محصول در صورت وجود بازار ی برای عرصه باید محصول را مطالعه کرد که ‎wl‏ امری تخصصی است. © توجه به تغيير محصول وعرصه ان برای استفاده از مزیتهای را ۵ توجه به تفاوت نگاه تولید کننده ومصرف کننده اولوق د ری بت 

صفحه 25:
irmgn.ir محصو لب 9 توجه به ترحیحات در محصول در مقولات زیر: رنگ © طعم © اندازه 0 طراحی وسبک © مواد اولیه © عملكرد © ويزكيهاى فنى © بسته بندى اولوق د ری بت 

صفحه 26:
irmgn.ir تجربه وتحلیل تقاضصا © توجه به حجم تقاضا در بازار در حمع اوری اطلاعات به نکات ذیل توحه می شود؛ هدف از تجزیه تحلیل © دوره حمع اوری اطلاعات توجه به ماهیت ونوع کالا اولوق د ری بت 

صفحه 27:
irmgn.ir تابع تقاضا (QK)X ‏تقاضا رابطه بین مقدار تقاضا ی محصول‎ aio ‏ومتغیرهای موثر بر تقاضای کل محصول را نشان‎ ‏می دهد‎ © عواملی نظیر قیمت.قیمت محصولات وابسته ,تبلیغات, کیفیت وطرح محصول,توزیع بازار فروش ومکان فروش,درامد مصرف کنندگان» سلیقه و ترحیح مصرف کنندهانتظارات مصرف کننده.سایر عوامل اولوق د ری بت 

صفحه 28:
irmgn.ir دسنه بندی عوامل موثر بر تفاضا متغیرهای استراتژیک: قیمت,تبلیغات,طرح و... © متفیرهای مصرف کننده:درامد.سلیقه © ساير متفیرها:سیاستهای دولت اولوق د ری بت 

صفحه 29:
irmgn.ir نوع اطلاعات موردنیاز © اطلاعات کمی : مقدار وقیمت و اطلاعات کیفی:روش توزیع ءرفتار مصرف کننده. سیاست دولت اولوق د ری بت 

صفحه 30:
irmgn.ir منابع اطلاعات ه مطالعه اسناد ومدارک موجود © بررسی های خاص و توحه: لازم است با یک دید انتقادی با ارقام واطلاعات برخورد شود اولوق د ری بت 

صفحه 31:
irmgn.ir روشهای براورد تقاضا © استفاده از امار واطلاعات 9 استفاده از تکنیکهای پیشرفته اقتصاد سنجی 9 تعیین روند ۵ استفاده از ضرایب فنی © مقايسه هاى بين المللى © امكانات صادرات ويا جانشين واردات © مدلهاى اقتصاد سنجى © استفاده از بررسى هاى بودجه خانوار اولوق د ری بت 

صفحه 32:
irmgn.ir روش اقتصاد سنجحی © تعيين رابطه بین تقاضا وقیمت تعیین رابطه بین تقاضا ودرامد © رابطه همزمان بين تقاضا .قيمت ودرامد اولوق د ری بت 

صفحه 33:
irmgn.ir مدلهاک پیش بینی پیش بینی کوتاه مدت وبلند مدت © توجه به عوامل زیر در پیش بینی: + محدوده زمانی ۰ پراکندگی امار وارقام موجود ۰ ارتباط اطلاعات با متفیر مورد نظر ‎٠‏ هزینه ‎٠‏ دقت ‎٠‏ سادگی ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 34:
irmgn.ir 9 در مواقعی که اطلاعات دقیق وکاملی در موردمساله وجود ندارد مورد استفاده قرار می گیرد وشامل تکنیکهای: © توافق جمعی دلفی اولوق د ری بت 

صفحه 35:
irmgn.ir تکنیک دلفی © استفاده از نظر متخصصان وکارشناسان صاحب نظر © استفاده از پرسشنامه ودریافت نظرات انان 6 استفاده از اظهار نظر فردی افراد وبه صورت کتبی © عدم تاثیر پذیری افراد از اکثریت © استفاده برای دوره های بلند مدت دوسال به ‎Vb‏ اولوق د ری بت 

صفحه 36:
irmgn.ir مراحل تفصیلی احرای تکنیک دلفی _ تعیین حوزه کاربرد تکنیک دلفی ۲ _ تعیین کارشناسان مورد نیاز ۳ تهیه پرسشنامه 6 ارسال پرسسشنامه برای کارشناسان د بررسی پاسخ های مرحله اول © ارسال پاسخ های مرحله اول تحت پرسشنامه مرحله دوم ودریافت نظرات انان ") بررسی نتایچ مرحله دوم 0( ختمم فرایند ویا ادامه مرحله ۶ و۷ در صورت نیاز تا توافق جمعی :6 برگزاری جلسه نهایی مشترک 36 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 37:
irmgn.ir دامنه کاربرد تکنیک دلفی 0 مشخص کردن عوامل جدیدی که احتمال تاثیر بر وضعیت اتی رادارد 6 ارزیابی احتمالات اماری در مورد عملکرد يا فروش طی ‎Sy‏ دوره زمانی مشخص © انجام پیش بینی در مورد زمانبندی وقوع یک رویدادبویژه درشرایطی که تکنیک های دیگر امکانپذیر نباشد © تعیین امکانپذیری وقوع یک رویداد تحت شرایط مشخص © بدست اوردن معیارهای کمی وکیفی در مورد عملکرد . بویژه در مواردی که داده ‎SLA‏ عینی وجود ندارد. اولوق د ری بت 

صفحه 38:
irmgn.ir مزابا ومعایب تکنیک دلفی 6 کاربرد اين جهت پیش بینی ,بویژه در مواردی که اطلاعات گذ به مقدار کافی وجود نداردونیاز به © در مواردی که پارامترهای سیاسی ,اجتماعی,فرهنگی .اقتصادی تاثیر دارد © همگرایی نظرات ولیکن نه به معنای قابلیت اعتماد ۵ بهتر بودن نسبت به روشهای دیگر 6 نحوه اجرای طولانی © در صورت سوالات مبهم پاسخها اندک می باشد 0 در این تکنیک نباید روی اجماع نظر بیش از حد تاکید کرد اولوق د ری بت 

صفحه 39:
irmgn.ir پیش بینی برمبناگ گذشته تکنیک میانگین متحرک(۸۷6۲۵۵6 ۱۵۷۱۴9) ۵ تکنیک میانگین متحرک وزنی ۱۸۵۷۴۵ ۷690۲60) ‎Average)‏ (Double Exponential 9 jlg0a 905 ‏تكنيك‎ © Smoothing) (Least Square)wla yo J§la> SuSi © ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 40:
irmgn.ir یبش بینی علت ومعلولی 9 در صورت وجود اطلاعات کافی در مورد موضوع پیش بينى وروابط بين متغیرها از اين روش استفاده می شود. © تکنیک رگرسیون(86۵۲655[00) © توحه : در همه این روشهای اماری وکمی می توان از نرم افزار 0/۸۱5 استفاده نمود اولوق د ری بت 

صفحه 41:
irmgn.ir فصل دوم ظرقفیت طرح اولوق د ری بت 

صفحه 42:
irmgn.ir 6 مقدار تولید در واحد زمان هنگامی که طرح به بهره برداری برسد ظرفیت اسمی ,ظرفیت ممکن از نقطه نظر تکنیکی وتضمین شده توسط سازنده 6 ظرفیت واقعی:ظرفیت ممکن تحت شرایط عادی است. ظرفیت مطلوب : ضمن به حداقل نمودن هزینه ها ءبه تقاضای جاری بازار پاسخ داده وبیش بینی لازم را برای تقاضاهای ‎oil‏ را دارا می باشد. اولوق د ری بت 

صفحه 43:
irmgn.ir ظرفیت در آرتباط با بازار 6 تقاضا مهمترین عامل در نعیین ظرفیت می باشد .سه حالت وجود لكر al 0 در این حالت توحیهی 5 طرحن نمى كر انکه تولید صادر ویا جایگزین واردات شود. ۲) تقاضاءظرفیت بزرگترین واحد تولیدی حالس لف شال ‎ere‏ 0520 وبررسى ميزان سرمايه كذارى وتكنولوزى تصميم كيرى مى شود. ۲۳) بزرگترین واحد تولیدی>تقاضا >ظرفیت کوچکترین واحد تولیدی با بررسی اطلاعات حاصله از مطالعه بازار وانالیز ان نسبت به طرقیت طرح تصمیم گیری می شود 2 a ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 44:
irmgn.ir ‏ظرفیت در ارتباط با توزیع حغرافیایی‎ ‏بازار ومحل احرای طرح‎ © ایجاد یک کارخانه اصلی برای تمام بازار جغرافیایی موجود و ایجاد یک کارخانه عمده ومرکزی ‎Sly‏ بیشترین قسمت مناطق وایجاد کارخانه های کوچکتر در ساير نواحی © ایجاد چند کارخانه با ظرفیت مشابه در مناطق اولوق د ری بت 

صفحه 45:
irmgn.ir ظرفیت در ارتباط با عوامل قنی روش تولیدوتکنولوژک ۵ نیروی انسانی متخصص © مواد اولیه © انرزى اولوق د ری بت 

صفحه 46:
irmgn.ir ‏ظرفیت طرح وتامین مالی‎ © توجه به حجم سرمایه موحود برای اجرای طرح با حداقل ظرفیت ه احرای مرحله ای در صورت مشکلات مالی اولوق د ری بت 

صفحه 47:
هه irmgn.ir هدف تعیین سطح تولید در زمانی است که درامد کل برایر هزینه کل گردد a aly Sal sane هزه منص tse aisle eas ‎Jae B‏ در تقطة سريسر ‏اولوق د ری بت ‎ ‎ 

صفحه 48:
irmgn.ir © با توجه به ظرفیت طرح وروند تغییر درامد وهزینه نسبت به تولیددر مقیاس کوچک. متوسط وبزرگ دارای نقطه سربسر متفاوتی است. ۵ ظرفیت یک کارخانه را می توان با توجه به هزینه وتولید ان کارخانه بررسی وتصمیم گیری کرد, اولوق د ری بت 

صفحه 49:
irmgn.ir ‏ظرفیت در مقیاس بالا از نقطه نظر‎ ‏مالى‎ ‏سرمايه مورد نياز‎ © ‏مبادلا ت بازكانى وارز خارجى‎ © ‏زیر بنای اقتصادی(پرسنل اموزش دیده.خدمات‎ © ‏وصنایع وابسته)‎ ‏ساختار اقتصادی(اشتغال,بازار)‎ ۵ اولوق د ری بت 

صفحه 50:
irmgn.ir فصل سوم اولوق د ری بت 

صفحه 51:
irmgn.ir تعريف تكيولوزى © كاربرد علوم در صنايع با استفاده از رويه ها ومطالعات منظم وجهت دار(يونيدو) اولوق د ری بت 

صفحه 52:
irmgn.ir دورات زندگی تکنولوزیک دورات زندگی تکنولوژی نرم افزار | فا آ الکوف منحنی5 پیروک می گند.انن تکنولوفی يز هینای اتديشه اسسووصها رشتد يرا نه نمايش مى كذارد. دوران زندگی تکنولوزی سخت افزار مبتنی برعوامل مادی شامل: پروردگی معرفی رشد اشباع افول اولوق د ری بت 

صفحه 53:
irmgn.ir طبقه ‎Sly‏ تکنولوژی ‎)١‏ طبقه بندی بر مبنای توانایی ه کاربرد وبهره برداری ۵ تعمیرات ونگهداری © مونتاز کپی سازی واقتباس © طراحى وساخت © توليد تكنولوزى هاى جديد © تحقيقات يايه اولوق د ری بت 

صفحه 54:
irmgn.ir ۲ طبقه بندی بر مبنای مبداء تکنولوژی ° وارداتی © بومی وسنتی » ترکیبی اولوق د ری بت 

صفحه 55:
irmgn.ir ۳.طبقه بندی بر حسب پیچیدگی ‎vie pls >‏ < غير قابل جذب اولوق د ری بت 

صفحه 56:
irmgn.ir طبقه ‎Sly‏ تکنولوژی ۴ طبقه بندی بر حسب کار وسرمایه ۵ کاربری 2 سرمایه بر اولوق د ری بت 

صفحه 57:
irmgn.ir طبقه ‎Sly‏ تکنولوژی ۵ طبقه بندی بر حسب طول ‎pos‏ ‏+ دوره عرصه (معرفی) + انتشار تکنولوژی + اشباع شدن تکنولوژی + تنزل ومنسوخ شدن اولوق د ری بت 

صفحه 58:
irmgn.ir طبقه ‎Sly‏ تکنولوژی 6 طبقه بندی بر حسب ماهیت تکنولوژی ن تكنولوزى نرم اقزار(دانش قتی ,مهارتهاءاندیشه ها) ن تكنولوزى سخت افزار(تجهزات.وسايل ,ماشين اولوق د ری بت 

صفحه 59:
irmgn.ir مناسب بودن ذاتی تکنولوژی نمی باشد © بلکه به محیط واهداف بکار گیری ارتباط دارد سه حالت مناسب : _ متفاوت بودن عوامل محيطى ويا تغيير انها ۲ متفاوت بودن هدفها ويا تغييرانها ") متفاوت بودن ويا متغير بودن عوامل محيطى واهداف © مهمترين هدف حداكثر نمودن اثرات مثبت وكاهش اثرات منفى ‎gas‏ المتؤاين با توجة به وزن هركدام مرتبط است ‎oles ©‏ ينى ساعتهاى كوارتز ب تحاف ساعتهای سنتی در اثر عوامل تكنولوزى وا 0 شدن سوختهاى جديد در نيروكاههاى برق بجاى جایگزین شدن سوختهاى جديد در نير 3 منسوخ شدت د.د.ت بخاطر اثرات زيست محيطى 59 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 60:
irmgn.ir دیدگاه هاگ در ‎yl‏ تباط با تکنولوژی هنا بسي ‎)١‏ دیدگاههای مربوط به گزینش تکنولوزی ‏بکار گیری تکنولوژک میانی در کشورهای در حال توسعه (شوماخر) ‏۲) ملاحظات مربوط به گروههای هدف جهت ارضای نیازهای اصلی ‏گروههای هدف (توده مردم) ‏۲) عقاید مربوط به محدودیت منابع ‏۴) نظریات مربوط به جنبه تخریبی تکنولوژی ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 61:
irmgn.ir معیارهای مناسب تکنولوزگ ‎slo)! ©‏ نیازهای اصلی توده مردم 6 توانایی جذب نیروی کار ساده ومتخصص © سازگاری با ارزانی وتعداد نیروی کار 6 مطابقت با منابع انرژی موجود تناسب با مواد خام وتسهیلات خدماتی بومی © تناسب با موضوع الودگی محیط زیست ۵ تناسب ارزانی با حال مصرف کننده و ایجاد فرایند رشد اقتصادی جهت خدمت به توده 6 کاهش نابرابری درامدها 6 سازگاری با فرهنگ محلی © سازگاری با نظام اجتماعی 6 پذیرفتنی بودن با نظام سیاسی اولوق د ری بت 

صفحه 62:
irmgn.ir ارزیابی تکنولوز 6 ارزیابی باید دارای نگرش کلی ونظام دار باشد © در بررسی مزایا ومحدودیتهای تکنولوژی علاوه براثربخشی فنی وبهره وری اقتصادی در رابطه با کل محیط انسانی اطراف توحه ميشود. 6 مفهوم ارزیابی تکنولوژی به حداقل رسانیدن اثرات منفی وبه حد اکثر رساندن اثرات مثبت وتوسعه تکنولوژیهای سازگار با محیط است اولوق د ری بت 

صفحه 63:
irmgn.ir کامهای آرزیابی تکنولوزی © شناسایی مستله © شناخت شقوق مختلف برای ارزیابی 6 تعیین عوامل ارزیابی شامل شناسایی متفیرها وطبقه بندی ۵ ارزشیابی اثرات .شامل انالیز واندازه گیری اثرات 9 شناسایی گزینش های ممکن شامل هر گزینه 6 گزینش تکنولوژک مناسب ءشامل توجیه تکنولوژک نهایی انتخابی اولوق د ری بت 

صفحه 64:
irmgn.ir عوامل موثر بر ارزشیابی تکنولوژی )( عوامل مرتبط با تکنولوژی ۰ بهره وری فنی ۰ انعطاف پذیری ۰ وجود عوامل زیر بنایی ۲ عوامل اقتصادی ۰ هزینه وسود ‎٠‏ سرمایه ‏۰ اندازه وکشش بازار ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 65:
irmgn.ir عوامل موثر بر آرزشیابی تکنولوژی ۳ عوامل منابع وجود منابع مواد اولیه وانرژک وجود منابع مالی وجود منابع انسانی ۴. عوامل محیطی ۰ تاثیر بر محیط فیزیکی - تاثیر بر شرایط زندگی (اسایش فسروصدا و....) ۰ تاثیر بر زندگی اولوق د ری بت 

صفحه 66:
irmgn.ir عوامل موثر بر آرزشیابی تکنولوژی ۶ عوامل حمعیتی ‎٠‏ نرخ بیسوادی وسطح اموزش ‏۰ براوردن نیاز توده مردم ۰ قابلت سازگاری با نهادها وسیاستها ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 67:
irmgn.ir فصل چهارم محل احرای طرح اولوق د ری بت 

صفحه 68:
irmgn.ir محل احراىق طرح © بررسى وانتخاب محل مناسب جهت اجراى طرح بنحوى که از جهات فنی امکانپذیر باشد واز نظر اقتصادى بصرفه باشد ضرورک می باشد. 6 اين امر درشرایط ذیل می باشد: ۵ توسعه کارخانه ۵ ایجاد دفاتر , شعب يا انبارهای جدید © انتقال کارخانه به محل جدید اولوق د ری بت 

صفحه 69:
irmgn.ir عوامل آثر گذار بر انتخاب محل بازار © مواد اوليه © نيروى كار © قوانين ومقررات © سوخت © برق و اب © حمل ونقل © شرایط جوی ومحلی 6 شرایط زندگی © زمين © سلبقه صنعتى محل اولوق د ری بت 

صفحه 70:
irmgn.ir ‎(Center of Gravity) Jai 55,0 Uso ©‏ با استفاده از داده های مربوط به محور مختصات محل تامین مواد اولیه,مراکز پخش میزان حمل محصول یا مواد , مشخصات کمی ‏محل اجرای طرح با محاسبه بدست می اید. مثال:فروشگاهی زنجیره ای با چها رشعبه در شهرهای ‎a-b-c-d‏ ‏وفشتخصات تحدول زیر مق خواهد.یک اثبار قرکزی بسازد فتخل انرا ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‏مشخص نمایید. ‎go‏ _ )95%( )00%12(+ )8010( }100415{ سين 15101 055200 کال | ۲ | ۶ ‎oye 15101248 992‏ حمل شده در ماه م | مم | م ]ده | | خم ]اه ‎e fs |e [or‏ ‎[o [a‏ | ه 70 2217208 ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 71:
irmgn.ir ‏مذدت حهل‎ (TRANSFORMATION) ‏ونق ل‎ ‏در اين مدل با مشخص كردن مبادى ومقاصد حمل كالا‎ © ‏وهزينه هاى حمل در هر مسير .مقادير حمل از مبدا به‎ ‏هر مقصد به كونه اى تعيين مى كردد كه حد اقل هزينه‎ ‏هاى حمل را داشته باشد وسيس كل هزينه ها‎ ‏حساب مى شود.‎ ‏مثال:‎ © ‏شركت لا براى توليد كاغذ داراى دوكارخانه در دونقطه‎ © ‏هزار و٠١٠١ هزار بند كاغذ‎ ٠٠١ ‏است.ظرفيت كارخانه ها‎ ‏در سال است.اين شركت داراك سه مركز توزيع در سه‎ ‏شهر 8-5-8 مى باشد وتقاضا براى كاغذ بسته بندى در‎ ‏هر یک از شهرها به ترتیب ۱۵۰ هزار و۳۵۰ هزار و۴۰۰‎ ‏هزار بند در سال است.با توجه به اينکه میزان تقاضا‎ ۰ هزار بند بیشتر است شرکت در صدد تاسیس کانتانزه ‎el was‏ اولوق ری ‎ani‏ 

صفحه 72:
ول زیر بر مینای مطالعات اولیه محل تاسیس دو کارخانه ااوا میباشد: ده از انتخاب هر کارخانه جدید وتامین کاغذ ‎aie SaaS TEFEN)‏ اتدو مقاسه وكارخانه | انتخاب ميشود 0 5 0 ‎a ۳5 1‏ 12 0 تقاض 0 ‎Ta‏ :10 ۹ مراكر توريع طرقيت کارخانه ‎She‏ توريع ‎ae‏ ‏تولید تولية 8 5 7 8 5 2 ‎To 3 ۲ ‎ ‎ ‎ ‎۹ 3 2 ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‏کل هزینه حمل ۱۹۰۰۰۰۰۰۰ ‏هه تحت ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 73:
irmgn.ir ‎JLo‏ امتباز دذهی وزنی ‏6 در اين مدل به عوامل مختلف توحه وبا وزن دهی به هر عامل با مقایسه دیگر عوامل شقوق انتخاب را تعیین وبرای هر عامل نمره اک اختصاص می دهد .با ضرب وزن هر عامل در نمره ها وجمع انها ,محلی که بیشترین امتیاز را بدست اورد انتخاب می شود ‏مثال: شرکتی تصمیم به توسعه فعالیت خود دارد وهمزمان دومحل را با توحه به عوامل موثر ووزن ونمره هر کدام به شرح جدول زیر مشخص کرده ‎ ‎ ‎ ‎ ‏امبار صرب | ‎Ge Naa‏ عامل وت 0 عامل درورن | عامل دروك ما مان مكنا ‎Toe‏ ‎vy‏ ۶۰ | مواد اولیه [ ۰/۲۰۰ 15 ‎Ae‏ ‎vio‏ ۶ نيروى كار | ۰/۱۵ ۴۰ 0۰ ‎YY ۷‏ دسترس | ۰/۲۰ ۸ ‎a‏ ‏ی به اب ۴ ۸ بازار ۲۰ ۹۰ ‎ve‏ ‏¥ ۲ ماليات | ۰/۰۵ ۴۰ ‎fe‏ ‎Ae ۷۵/۵‏ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎er’‏ وه بت ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 74:
irmgn.ir مهندسی طرح ومدیریت پروژه اولوق د ری بت 

صفحه 75:
irmgn.ir مهندسی طرح ومدیریت پروژه خدمات فوق به دوصورت انجام می شود: )0 در داخل موسسه ۲ عقد قرار داد با خارج از شرکت خدمات مشاوره ای شامل اطلاعات در مورد حق امتیاز ءروشهای تولید. گزینش های فنی,بستن قرارداد ساختمانی نصب ماشین الات.نظارت بر اجرای قرارداد.بهره برداری اولیه, مشخصات تجهیزات وماشین ‎OVI‏ و.... ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 76:
irmgn.ir مراحل اساسی مهندسی طرخ بررسی وازمايش های مقدماتی بررسی وگزینش شیوه تولید گزینش ومشخصات ماشین الات وتجهیزات طراحی کارخانه طرحهای تکمیلی انعطاف پذیری ظرفیت تولید برنامه ریزی پروژه وزمانبندی طرح اولوق د ری بت 

صفحه 77:
irmgn.ir پررسی ها وآزمایشها ازمايش مقاومت مکان مورد نظر برای ایجاد ساختمان آزمایشهای ازمایشگاهی يا نمونه ای در مورد مواد اوليه ازمايشهاى لازم براى روشهاى توليد ازمايشهاى مربوط به تعيين شرايطى كه امكان بهره بردارى را ميسر سازد ازمايشهاى مربوط به محصول اولوق د ری بت 

صفحه 78:
irmgn.ir بررسی وکزینش شیوه تولید نوع مواد اولیه مورد نیاز نوع تکنولوژی مورد نیاز شرایط مورد نیاز برای تولید نوع تجهیزات وماشین الات مورد نیاز چگونگی محصول تولیدی مسایل مالی مربوط به شیوه های تولید اولوق د ری بت 

صفحه 79:
0 (۳ (۳ irmgn.ir ‏گزینش ومشخصات ماشین الات‎ ‏وتجهیزات‎ ‏نوع ماشین الات از نظر اتوماسیون‎ ‏نوع ماشين الات از نظر ظرقیت‎ ‏نوع ماشين الات از لحاظ امکان تعمیر ونگهداری‎ اولوق د ری بت 

صفحه 80:
irmgn.ir 0 ساختمانهای مورد نیاز *) طراحی ساختمانها (Layout) lpiloisLu Jo ۳ *) محل نصب ماشین الات در ساختمان تولید ۵ ملاحظات مربوط به گسترش احتمالی اینده اولوق د ری بت 

صفحه 81:
irmgn.ir طرحهای تکمیلی ‎.١‏ تاسیسات برقی ۲ تاسیسات ابی ‎J‏ تاسیسات مربوط به فاضلاب ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 82:
irmgn.ir انعطاف پذیری ظرفیت تولید ۰ تولید با ظرفیت پایین در مراحل راه اندازی ۰ توجه به نیاز بازار وتفییر در ظرفیت تولید اولوق د ری بت 

صفحه 83:
irmgn.ir ‎Cup be‏ پروژه وزمانبندی طرح پیش بینی مشکلات مرحله اجرا وراه حل های ان ‏تعیین مراحل سرمایه گذاری وزمان انها تعیین برنامه عملیات تا دوره راه اندازی اقدام به تنظیم جدول زمانبندی برای عملیات ‏» خرید زمین .طی مراحل قانونی واماده سازی زمین 7 خرید مصالح وساخت ماشین الات پیش بینی شده ‎v‏ نصب وراه اندازی ماشين الات " تهیه مواد اولیه وسایر اقلام مورد نیاز ‎v ‎al,‏ اندازی کارخانه ‏” اغاز بهره برداری ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 84:
irmgn.ir برناهه ريزى وکنترل پروژه بکار گیری تکنیک ۰۳:۷ شامل: )0( طرحریزی (مشخص شدن هدف. فعالیتها؛ روابط انهاوتهیه شبکه) ") ارزیابی (مشخص کردن ارزش هر فعالیت از نظر زمان .هزینه ومنابع) ۲ محاسبه وتنظیم(کل زمان .هزینه ومنابع مورد نیازوتعیین مسیر بحرانی) *) کنترل(ایجاد سیستم اطلاعاتی برای تهیه گزارشات لازم وبیشرفت پروژه) اولوق د ری بت 

صفحه 85:
irmgn.ir وزماث افجام وبين نیا زآنها براک بک بروزه در حديف زی رآمده استو ضحکه پروزه رسم وزمانهای [خاقعه وزمان شناورک قر فعالبت مشنحصی شود ‎JH 1 ۱ ۷‏ | ۶| ۷6| 6| ۵8| 6| 8| ۸ فعاله ‎[a fa fe fo fe fe fe fe | ||‏ -| بیش نياز ‏5 |5 |6 |؛ اه |2 اه اه ا2 اه اه اه | نماد ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ett mari 90-2 85‏ نج ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 86:
<اه ماه |ه|ع ود | عا|-اعا< ES ماما <ام 1 > 1 ۱۳ ۱۸ ۳۳ Ls 1۶ 1۸ 1۹ 1۵ 1۷ ۱۳ 1۸ 3 LF 1۶ 1۸ 1۹ YY 1۷ 1۳ 1۸ 1۸ 5 YA irmgn.ir TF ani Rasen ere 

صفحه 87:
irmgn.ir (PERT) Oy ‏تکنیک‎ در اين تکنیک سه براورد براك زمان صورت می گیرد: براورد زمان خوش بینانه(3) براورد زمان با بدبینی(ط) براورد زمان محتمل(ء) زمان انتظاربراساس فرمول زیر بدست می بر 2470 6]زودترین زمان شروع وختم آدیرترین زمان شروع وخاتمه 5زمان بی اثر ‎TS=TL-TE‏ ‏در مورد زمان مربوط به هر فعالیت از توزیع ۶ استفاده می شود اولوق د ری بت 

صفحه 88:
irmgn.ir che اوژه ای با مشخصات زیر موجود است.امکان دستیابی به زمان برآورد شده این شبکه را معین کنید. فعالیت بيش نياز m b 1۴ 1۷ ۲۱ ‎ere‏ وه بح ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 89:
irmgn.ir ۲۸ ‏بحرانی فعالیت .و می باشد.مدت زمان پروژه بر روی مسیر بحرانی‎ 8 ‏وواریانش شبکه ۲6 هفته واتحراف معیار ۵ بنایر اين با توجه به توزیع نرمال:‎ ‏امکان دارد پروژه در بین ۳-۱۳ هفته انجام شود.‎ 8 امکان دارد پروژه پین ۲۸-۱۸ هفته ۳ هفته فعالیت گره ‎TE‏ انحراف ۷واریانس 5معیار ‎a‏ 53 ۶ 31 ۴ ‎OF ۲ b‏ 3 0 2 1 ۱۲ ۳ 3 ‎d‏ ۲ ۵ 1 ۱ ‎e‏ ۲۵ 1۶ ۴ 1۶ ‎f‏ ۴۵ ۴ 1 ۱ 39 ‎ere‏ وه بح ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 90:
irmgn.ir aoa J 29 سرمایه ‎Syl aS‏ وثامین مالی صرح اولوق د ری بت 

صفحه 91:
irmgn.ir © سرمایه گذاری طرح در دو مرحله انجام میشود: ‎)١‏ مرحله اجرای طرح ۲ مرحله بهره برداری از طرح سرمایه دوره اجرا سرمایه ثابت وسرمایه دوره بهره برداری سرمایه در گردش است. اولوق د ری بت 

صفحه 92:
irmgn.ir هرینه های ثابت 0 0 ۳ (A qa هزینه تحقیق .ازمایش ومطالعه اولیه هزینه زمین ومنابع طبیعی هزینه ساختمان .تاسیسات مربوطه ومحوطه سازی هزینه ماشین الات وتجهیزات تولید هزینه تجهیزات ووسایل غیر تولید هزینه دوره ‎oly‏ اندازی هزینه حق امتیاز ءساماندهی وموارد مشابه هزینه بهره طی دوره اجرای طرح ‎)0١‏ هزینه های پیش بینی نشده ‎2 1 ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 93:
irmgn.ir سرمایه در گردش (0 (۳ (۳ موحودی مواد اولیه موحودی قطعات یدکی سفارشات وکالای در راه موجودی کالای در جریان ساخت وساخته شده مطالبات تجاری موجودی نقد اولوق د ری بت 

صفحه 94:
irmgn.ir منابع مالی طرح ۱) منابع داخلی این منابع مانند سود ویژه استهلاک داراییهای ثابت می باشند که در صورت مثبت بودن در اجرای طرح استفاده می شود ۲) منابع خارحی اين منايع به دودسته تقسیم میشوند که شامل منابع مستقيم مانند فروش مستقيم سهام وديكر منابع كه از طريق موسسه هات مالى نظير بائكها ثامين مود شوداين منابع عبارتند از: © حقوق مالى صاحبان طرح © فروش سهام اخذ وام(کوتاه مدت.میان مدت,بلند مدت) اولوق د ری بت 

صفحه 95:
irmgn.ir ‏دیدگاه صاحبان طرح در مورد گرفتن وام با فروش‎ ‏سهام‎ ‏وتا زمان بهره برداری وبدست اوردن سود‎ ‏در شرایطی که نرخ بهره از نرخ سود‎ ‏کمتر باشد گرفتن وام مثبت است.‎ اولوق د ری بت 

صفحه 96:
irmgn.ir حداقل شرایط برای حلب سرماية 6 بررسی کامل طرح از نظر فنی .اقتصادی ومالی © اطمینان از وضعیت مالی طرح 6 تامین بخشی از منابع مالی تتوسط صاحب طرح(9۵۵۰-۲۵) ها بدست اوردن حداقل سود در شرایط مشابه © اطمینان از حسن شهرت واعتماد وصداقت © توجه به اداره طرح خصوصا در جذب سرمایه گذار خارحی © براورد درست وحقیقی سرمایه گذاری.هزینه ها؛,درامدها؛,ظرفیت واقعی طرح.اقساط و.... اولوق د ری بت 

صفحه 97:
irmgn.ir اطلاعات لازم برای وام دهنده © رقم کل سرمایه گذاری در طرح(سرمایه ثابت ودرگردش طرح) © قدرن مالی طرح(قدرت سرمایه گذاری صاحبان طرح,توضیح روشن سهام وحقوق انان, نحوه تقسیم سرمایه به سهام‌انواع سهام‌تعداد سهام‌قیمت رسمی سهام‌برنامه زمانی صدور سهام) ۵ مشخصات وامهاک پیش بیتی:شنده شامل میزان وام :وامر دهنده,برنامه بازپرداخت وام ,نرخ بهره ونوع وثیقه ه ترازنامه های سالهای قبل موسسه داير اولوق د ری بت 

صفحه 98:
irmgn.ir برآورد سود ‎Sob‏ © هزینه ها وقیمت تمام شده محصول 6 قیمت فروش محصول 9 سود خالص طرح 0 صورت سود وزیان در مورد موسسه هایدایر سوابق ارقام پرداختی بابت سود سهام در مورد موسسه های ‎ails‏ اولوق د ری بت 

صفحه 99:
irmgn.ir براورد نیازهای نقدی طرح © زمان ومیزان وجوه نقد مورد نیاز برای اجرای طرح © منابع تامين وجوه موردنیاز در زمانهای مختلف اولوق د ری بت 

صفحه 100:
irmgn.ir براورد ارقام ترازنامه 6 گزارش مربوط به منابع ومصارف طرح در دوران اجرا وبهره برداری © ارقام ترازنامه با استفاده از جدول منابع ومصارف 100 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 101:
irmgn.ir معیارهای ارزشیابی طرح اولوق د ری بت 

صفحه 102:
irmgn.ir ‎Sl) Lee‏ ارزشیابی پروژه ها ‏۰ فوریت ‎(payback Period)cuuS5L ‏دوره‎ ۰ ‎(Accounting rate of Return).s,lulLu> sa5b és - ‎٠‏ نسبت پوشش دهنده بومی(۲۵10 60۷6۲۵۵6 56۳۷66 6اعظ) ‎:(Discounting) sL3ii slajbe0 ۲‏ ‎(Net Present Value) all> ‏ارزش فعلی‎ ۰ ‎(Benefit Cost value) ‏نسبت هزينه- منفعت‎ ٠ ‎(Net Present value) dels os3L ‏نرخ‎ ۰ ‎(ANNUAL CAPITAL Charge) ulopw ‏هزينه سالانه‎ ٠ ‎:(Non Discounting) .b35 ‏معیارهای غیر‎ 0 ‎ ‎102 ‎ ‎ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 103:
irmgn.ir معیار فوریت 6 در صورت عدم وحود یک مبنای عینی وقابل اندازه گیری بكار مى رود. © بايا فشارى افراد سرمايه كذارى انجام مى شود © در شرايط اسنثنايى بكار مى رودبه شرط غير مهم بودن سرمایه گذاری 103 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 104:
irmgn.ir دوره بازگقشت © دورة بازكشت مدت زمان كسب سرمايه اوليه پروزه از محل عايدات ان مثال :دوره برگشت سرمایه ۶۰۰ میلیون ریالی طی ۴ سال به ترتیب ۰ و۲۰۰ میلیون ریال هر چه دوره بازگشت کوتاهتر باشد پروژه مطلوبتر است مثال: در صورتی که دو نوع ماشین ۸و8برای حمل ونفل باشد واطلاعات جدول زیر : ماشین ماشین 8 ماشین ۸ 7 = 5 أعايدى ساليانه. ‎fs‏ 8 ارزش اسفاط در 1 ‎Ve‏ ‏بایان عمر مقید ۲ ‎sais‏ 6 0 -] ani awe ‏اولوق د‎ mar 

صفحه 105:
irmgn.ir ارزیابی معیار دوره بازگقشت © مزايا: کاربرد ساده از نظر مفهومی وکاربرد روش تقریبی وساده ای برای مقابله با ریسک ,به نفع پروژه هایی که در سالهای اول عایدات بیشتری داردوبه ضرر پروژه هاایی که در سالهای بعد عایدات بیشتری دارند معقول بودن به دلیل تاکید بر عایدات سالهای او .در شرایط فشار انقدين ۵ محدودیت ها + عدم توجه به ارزش زمانی(عایدات نقدی بدون توجه به تنزیل محاسبه می گردد) * عدم توجه به به عايدات بعد از دوره با + نادیده گرفتن ارزش اسقاط اولوق د ری بت 

صفحه 106:
irmgn.ir نرخ بازده حسابدارک إسط نرخ بازده يا نرخ سالیانه «سنجشی که در امد را به سرمایه اری مرتبط می سازدوبه زیان حسابداری اندازه گیری می شود. (تسرمايه كذازى اؤلية)/(معومط دزاهد بس ازمالباب)حظ (متوسبط سرمایه گزارک)/(متوسمنطذرامد پس از مالتات )82 (سرمایه گذاری اولیه)/(متوسط درامد پس از مالیات و قبل از کسر بهره)<) بسط سرمایه گذاری)/(متوسط درامد پس از مالیات و قبل از کسر بهره)-9 (سرمایه گذاری اوليه)/(متوسط درامد قبل از کسر بهره ومالیات)-ع متوسط سرمایه گذاری)/(متوسط درامد قبل از کسر بهره ومالیات)<۴ رمايه كذارى اوليه تقسيم بر 'اضريدر تعداد سالها)/(كل درامد بس از ماليات و قبل از كسر استهلاك منهاف سرمايه اوليه)-6. اولوق د ری بت 

صفحه 107:
irmgn.ir wus ‏مشخصات‎ ‎21777 2۳۳7 SE |S || SI SNS ‏پس از| قبل ازا قبل ازا گذاری‎ ‏ماليات ماليات يهرة‎ A=%YY ‏ولبات‎ ‏ا ا ا ا ا اک‎ 862 ۲ ۸ ۲ ۳/۵ 1 ۳/۵ ۱/۲۵ ۶۵ 2-0۳۶ ۳ ۶ ۲ 0 1 0 ‏هد‎ [va 9-۳ 7 0 ۲۳ ۴ ۱ ۳ vo 08 2-۳۶ ۵ ۳ 7 ۳/۵ 1 ۳/۵ 1۳۵ ۱/۳۵ ۳-0۶۰ go> ۳۰ 1 11 ۵ ۳ ۶۵ #10 G=%YF ‏متوسطا‎ | F ۴ ۳/۶ 1 ۳/۶ vy uy ‎ere‏ وه بح ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 108:
irmgn.ir ارزیابی معیار نرخ بازده حسابداریک مزایا: سادگی محاسبه پراساس اطلاعات حسابداری است واشنا براک سرمایه گذاران منافع پس از عمر مفید پروژه لحاظ می شود. مبتنی بر نسبت های حسابداری امکانپذیر بودت مخاسبه نرخ بازده حسابداری در صورت کمبود اطلاعات در تمام سالهای عمر پروژه محدودیت ها: عدم توجه به جریانهای نقدی وتمرکز بر سود حسابداری ۵ عدم ارزش گذاری زمان فعلی پول ۵ و و 9 8 108 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 109:
irmgn.ir (OCSR) .nOL 0469S ‏نسبت پوشش‎ _ iP, @PATi+Di+Ii)L S-DESR = 19, (i+LRIi) ‎PATI ©‏ سود پس از کسر مالیات براس سال ام ‏© [0ااستهلاک برای سال ‎pli‏ ‏و آابهره وام بلند مدت موسسات مالی برای سال ‎pli‏ ‏6 لادوره ای که وام باید طی ان باز پرداخت شود ‎ ‎ ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 110:
irmgn.ir اعات مالی مرتبط با پروژه ای مطابق جدول زیر است: پوشش دهی ۱/۶۴ میشود که برای موسسه بدلیل کمتر از ۲ بودث مطلوب است 7 ۸۷۸۰ ۷۸۲ ۶۰ ۱۳۸ ۰۱ ۷۲/۵۰۰ ۵۰ ۸۷۸۰ ۱۶/۸۲ ۵۴ ۲۲۲۰ ۲ Wee V/s ۸۷۵۲ ۳۲/۵۲ ۲۸۶ ۳۷۲۹ ۳ ۱۵/۰۰ ۵ vty ۳۷۱۲۲ ۲۳ ۳۵ ۴ ۱۵/۰۰ ۵۰ ۶/۳۲ ۳۶۳۲ ۳۹۴ ۳۰/۳۷ ‏م‎ ‎۳ ۵/۲۲ ۲۵/۲۲ ۳۵۲ ۲۸۷ ۶ ۲ Yafee yay ۳۳۱۲ ۲۸۹ ۴۷۳۲ ۷ ۱/۰ ۵ YO/++ ۲۱۰۲ ۵۲ ‏م ۵۵ لمر‎ ۱/۰ ۵ YO/++ ۱ ‏ايو اعم‎ ۸۲ ۵۰۸۲ ۲۳۲ ۵۲۶ Ve ۱ Ta/-A Y1O/) gam Z a : ۲ ۳ ۷902 110 

صفحه 111:
irmgn.ir انتقاد © با توجه به فرمول نسبت صورت کسر ومخرج کسر نرکیبی از ارقام فبل وبعد از مالیات می باشد وتفسیر ان نيزك مشكل مى باشد. © دو راهکار پیشنهادی عبارت است از درامد قبل از بهره. استهلاک مالیات باز پرداخت وام:بهره ‎eS‏ ‏راهکار اول بر اساس ارقام قبل از کسر مالیات وراهکار ۲ بر ارقام پس از کسر مالیات می باشد ج رإن كار سج سود بعد کسرازملیات»استملاک باز يرداخت وام © راهکار ۱) اولوق د ری بت 

صفحه 112:
irmgn.ir آرزیش فعلی خالص(۷۳۷) © تعادل مابین پرداختهای سرمایه گذاری ودر امدهای حاصل از اجرای ان با تعدیل زمانی يول 6 توحه به حداقل بهره قابل قبول(۷۸۵۴8۴) 6 ارزش فعلی محاسبه شده در صورت مثبت بودن ,معرف برگشت سرمایه وبالعکس است. 6 اکر سود حاصل از سرمایه گذاری منجر به ارزش فعلی خالص مثبت يا صفر گردد پروزه سرمایه گذاری توجیه دارد ۰۷۳۷ ‏وج ما2‎ aa 9 ۷ ارزش فعلی خالص ۵ ۲6) جریان نقدی که در انتهای سال ۶ام بدست می اید. 6 جریان نقدی کسب شده با علامت مثبت وجریان نقدی صرف شده با علامت منفی ‎soon ©‏ پروژه ‏6 »اهزینه سرمایه که به عنوان نرخ تنزیل .مورد استفاده قرار می گیرد. ‎12 ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 113:
die ‏کتی سرمایه گذاری مطابق جدول زير داشته است‎ 1-۹۵10 هیامرس‎ ۱ ۲ ۱ irmgn.ir ۰| ساد جریان نقدی فعلی خالص با استفاده از فرمول برابر با ۵۲۷۲- می باشد که معرف عدم توحیه سرمایه رک است ان سرمایه گذاری یک پروژه با عمر سه ساله ۵۷۱۰۰۰می باشدوعایدات در سالهای اول ۰ وسال دوم ۳۵۰۰۰۰وسال سوم ۳۰۰۰۰۰؛اگر ترخ بهره قابل جذب 9۵۱۰ باشدارزش خالص چه میزان است؟ سال گردش وحوه ابتدای سال اول 5 (صفر) بايان سال اول 35 بايا سال دوم 39 يايان سال سوم 2۹ ارزش فعلی خالص فاکتور تنزیل در )*\%( Ve ۹ ۳۶ ۰/۷۵۱ اررش فعلی ۹ ۳۹ +10 +110 ‎J02V0. 11‏ سب ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 114:
irmgn.ir پروژه قبلی را با ارزش فعلی ‎(MARR=% 10) yall‏ ساك | ‎test‏ بروزه الف پروزه با تنذي. ۳ | كرمش وجوه | ارش فعلى | كردش وجوه | ارش قعل 3 1-5 152259 115-5935 2225 1 0 ‎ave [toe | nor | are | ۵۶ ۳‏ ‎ian ۳‏ | | ا ‎Hat | ae‏ کی | ‎[aur [are | na | to | vor‏ 5 | ام | تل | ‎aw poe‏ ‎ol‏ فعلی خالص ‎AT‏ ۳۹ ‎marv-90-2 ‘i‏ اولوق د ری بت ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 115:
irmgn.ir ویژگیهای معبار ارزش فعلی خالص 6 معیار ۱۱۳۷ براین فرض است که جریانهای نقدی کسب شده میان مدت پروژه, دوباره با نرخ بازده معادل هزینه سرمایه شرکت.سرمایه گذاری شود. 6 ارزش فعلی خالص یک پروژه ,با افزايش نرخ تنزیل بطور یکنواخت کاهش مى يابد. اولوق د ری بت 

صفحه 116:
irmgn.ir آرزیابی معبار آرزش فعلی خالص © مزايا: ‎)١‏ توجه به ارزش زمانى يول ۲ _ در نظر داشتن جریان نقدی در کل دوره *) تطابق با حداکثر سازی ثروت سهامداران *) ارزش فعلی خالص پروژه های گوناگون بهارزش پول امروز قابل جمع است. محدودیت: _ رتبه بندک پروژه ها برمبناک ارزش فعلی خالص تحت تاثیر نرخ تنزیل است 116 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 117:
irmgn.ir نسبت هزینه -فایده ۱) ارزش فعلی منافع به سرمایه گذاری اولیه مرتبط می شود. و 9 © نسبت هزینه -منفعت-)8 ارزش فعلی منافع-۳۷8 سرمایه اولیه[ ® © ۲ ارزش فعلی خالص به سرمایه گذاری اوليه خالص نسبت هزینه-منفعت-۱۱868 ارزش فعلی خالص<۱۱۴۷ ارزش فعلی منافع ۴۷8 سرمایه اولیه<ا 117 اولوق د ری بت 

صفحه 118:
irmgn.ir هفاك يروزه اى با سرمايه كذارى اوليه ‎٠٠٠٠٠١‏ درنظر است كه با هزينه سرمایه 9۵۱۲ توسط شركتى ارزشیابی شده است.منافع سرمايه كذارى اوليه مطابق جدول مى ياشد. NBCR=BCR-1=1.145-1=0.145 BCR=1.145 با توحه به نتایج: زمانی كه 868<1و8/868<0 باشد پروژه قابل قبول است. زمانی که 868-1 و۱۱۵8-0 باشد بی تفاوت است. زمانى كه 868>1و868>0/(يروزة ردمى شود سال منافع سرمایه ‎PVB‏ ‏گذاری اولیه 25000 Torr 1 am 40000 Teese ۲ 02 40000 33 ۳ 0 50000 2 3 aint 18 

صفحه 119:
irmgn.ir آرزیابی معیار نسبت شزینه دفایده مزایاومعای ۱ . تحت شرایط بدون قید ومحدودیت این معیار پروژه های مشابه را مانند معیار ارزش فعلی خالص ارزیابی می نماید. ۲ در زمان محدودیت بودجه سرمایه ای در دوره حاری این معیار پروژه ها را به ترتیب کارایی استفاده از سرمایه فهرست می 7( در زمان پرداخت نقدی بعد از دوره جاری .این معیار به عنوان معیار انتخاب مناسب نیست. 119 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 120:
irmgn.ir روش ‎(IRR) sls eaj5b Gy‏ نرخ بازده داخلی,نرخ تنزیلی است که براساس ان ارزش فعلی خالص پروژه برابر صفر می شود. ارزش فعلی خالص>صفر :نرخ بازده داخلی از نرخ بازدهی قابل قبول برای سرمایه گذاری بیشتر ست. وبالعکس اگر ارزش فعلی خالص پروژه صفر باشدمعرف اين است که تمام سرمایه بکار رفته در پروژه وبهره ها ونرخ بازده داخلی پروژه معادل نرخ بازده قابل قبولی است. حداقل نرخ قابل قبول .معادل نرخ بهره واقعی وام بلند مدت موجود در بازار سرمایه می باشد. نرخ بازده مورد قبول با ازمون وخطا بدست می اید. 120 اولوق د ری بت 

صفحه 121:
irmgn.ir Jie ‏جریان نقدی پروژه ای مطابق جدول زیر است نرخ بازده داخلی مناسب چه‎ ‏میزان است.‎ 5 جربات نقدک ارزشهای زانی با ترخهای مختلف بازده داحلی ‎ar Tae Tae‏ ‎AS‏ ۲ ۱۰۳۰۴۶ ۱۰۰۸۰۲ 1 30000 0۳ 30۳ جح | تج زهجم ‎Toe ۳‏ 30000 30000 30000 712۳ 01+01 716۳ ‎yor ۳‏ 07 07 7 5+7 | تیم | هتم ‎tore ۴‏ 0000 0000 70000 ‎Grog? | Gros | Groans‏ با توجه به ارزش فعلی در نرخهای بازده داخلی مقدار ۲ بین ۱۵ و۱۶ درصد می باشد که با استفاده از میان یابی مقدار نرخ برابر با ۱۵/۳۷ #۵می شود ‎ere 02 12‏ وه بح ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 122:
irmgn.ir ‏داخلیارزیابی معیار نرخ بازده‎ tlhe © ۰ در نظر داشتن ارزش زمانی يولك ۰ در نظر گرفتن روند جریانهای نقدی در کلیت + معنا دار بودن براک سرمایه گذاران جهت کار با نرخ بازده محدودیت ۰ احتمال وجود نرخهای بازده متفاوت و عدم انحصار + عدم در نظر گرقتن تفاوت نرخ بازده داخلی در شرایط قرض گرفتن وقرض دادن 12 ‎mary‏ اولوق د ری بت 

صفحه 123:
irmgn.ir مثال 6 در جدول زیر دو پروژه ارائه شده است . کدام پروژه بهتر است؟ پروژه حریان های نقدی سال ‎٠‏ سال ۱ ‎“Fe A‏ 6ع ‎ie Fs 5‏ دو پروژه ۴و۵ را بررسی نمایید. پروژه حریانهای نقدی ترخ بازدة | ‎Tea‏ ‏ران | داخلى 96 | ‎evar‏ ‎P‏ ۲ج ‎V/AQV Vee‏ ‎Q‏ 335 : ۱/۹۶۴ با بررسی پروژه ها مشخص می گردد اين نرخ در شرایط متفاوت مناسب نمی باشد ‎ere‏ وه بح ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 124:
irmgn.ir ‏کاربرد معیار هزینه سالانه سرمایه‎ © در انتخاب راهکارهای با خدمات مشابهولی الگوی هزینه های انها متفاوت است. © بكار كيرى در زمینه تعیین قیمت خدمات عام المنفعه دولتی ‎ett mari 90-2 124‏ نج 

صفحه 125:
irmgn.ir هزینه سالانه سرمایه @ هزینه سالانه مجموع هزینه سالانه مخارج اولیه یک سرمایه گذاری وهزینه های عملیاتی مربوط به انه سرمایه گذاری است. © مراحل تعيين هزینه سالانه: | ارزش فعلى مخارج اوليه سرمايه كذارى وهزينه هاى عمليائى تعيين شود. 7( رقم يدست امده را به هزينه سالانه سرمايه »از طريق بكاركيرى يك عامل متاسب بازيافت سرمايه تبديل مى شود. ‎whe ۱‏ 1۹ مخارج اولیه ۵ ۳ ۳ ۲ 1 سال ‎a el ee‏ 75 عملياتى 0 | 350000 | 300000 | 250000 | 200000 | ارزش فعلی ‎ap | ap an 01‏ ؟(1.1) | هزينه ها ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‏ارزش فعلی يراير است با ۲۱۰۱۳۲۰ عامل باز یافت که عکس ۳۷۱۳۸ می باشد برابر است با ۰/۲۶۳۸با در نظر گرقتن ۵ سال و نرج 96۱۰ با ضرب این عدد در ارزش فعلی ,هزینه سالانه برابر است با ‏ل ۱ ‎mari 90-2 ‎ani awe ‏اولوق د‎ ‎ ‎ ‎ ‎ ‎ 

صفحه 126:
irmgn.ir روشهای آرزشیابی ودلانل منطقی ات ‎Sly ©‏ پروژه های کوچک از روش دوره بازگشت(بدلیل عدم وجود وجوه مالی,بازدهی بیشتر,ایمن تر بودث در سرمایه گذاری) ‎Sly ©‏ پروژه های بزرگ .متوسط نرخ بازدهی بعنوان معیار اصلی و دوره بازگشت به عنوان معیار مکمل (بدلیل افزايیش سود ا.ورک؛,عدم پیش بینی هزینه ‎(sla‏ ‏© تکنیک جریانهای نقدی تنزیل شده(0)۳) در ارزشیایی سرمایه گذاریهای بزرگ ‏فر هر حالت مدیریت با اسفاده از این سا و ‎Guns wales‏ ‏مبادرت به اتخاذ شیوه مناسب می نماید. ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 127:
irmgn.ir سود آوری وییش بینی های مالی طرح اولوق د ری بت 

صفحه 128:
irmgn.ir سود آورک و پیش بینی های مالی طرخ 0 میزان سود اوری با توجه به فرضیات وروشها تفییر می نماید. رقم سود رقم واقعی نمی باشد سود اوری عبارت است از: تفاوت فروش وهزینه های انجام شده در رابطه با ان فعالیت 9 128 اولوق د ری بت 

صفحه 129:
irmgn.ir ‏برآورد هزینه طرح در دوران بهره برداری‎ هزینه های صرف شده برای تولید محصول وشامل: 6 هزینه مواد اولیه( مستقيم .غير مستقيم) هزینه نیروک انسانی(مستقیم,غیر مستقیم) هزینه اب,برق وسوخت هزینه تعمیرات ونگهداری هزینه بیمه ؛مالیات واجاره هزینه ارتباطات هزینه های مالی هزینه استهلاک هزینه های پیش بینی نشده و و و و و و و 8 129 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 130:
irmgn.ir استولاک (261۸710۱0 (DEF © استهلاک نشانه تخصیص هزینه ای است که هرسال اتفاق میافتد. 6 مقدار استهلاک با مدلهای مختلف فرق می نماید. کسر هزینه استهلاک از ارزش اصلی مقدار اسقاط می باشد. ارزش اسقاط - ارزش اصلی(هزینه اولیه)<مقدار مستهلک شده مقدار هزینه استهلاک تا ان زمان - ارزش اصلی (هزینه اولیه) < ارزش دفتری 130 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 131:
irmgn.ir محاسبه استهلام به روش خحطی عمر مفید دارایی-۱۱ ارزش اسقاط5 هزينه اوليه 8-2 ‎Di=(P-S)‏ ‏اززش دقترى دارابى-ز(/ )81‏ هزينه استهلاك در سال ‎(BV)j=P-J(Du) 6-‏ ‎(DC)s=J(Ds) (DC) se ds oby 5 signal JS ole‏ مت ارزش دستگاهی ۱۵۰ میلیون ریال ,عمر مفید دستگاه ۱۰ سال : ارزش اسقاط ۵ میلیون ریال هزینه استملاک وارزش دفتری نطایق جدول زیر می باشد: ا ا ا ا ۳ ۲ 1 ساك ‎[roe [ate [iva [aren | ۱۲۵۰ ] ۱۳۵۰ | ۵ ۰‏ تا | ‎aaa [iver‏ استهلاک در سال 3م ‎150٠٠١ | ٠٠80-٠ | ۹۳۰۰۰ [wore fates | ۲۸۵۰۰ | ۳۳۰۰۰ | ۱۵۰ ۰‏ | 1509-0 | أرش دقترى فر پیات سال مر ‎mari 90-2 3‏ اولوق د ری بت 

صفحه 132:
irmgn.ir ‏محاسبه استهلاک به روش مجموع ارقام سنوات‎ 6 این روش با توجه به عمر مفید وشرایط استهلاک در سالهای مختلف دستگاه می باشد وبصورت خطی نمی باشد. ۵ مقدار استقلاک در هر سال دا ای سیر کل استهلای) جمع سنوات» ۲+۲+۱۱+. متال قبلی را با ان روش محاسبه می ‎pulled‏ Thar [vara | ‏كمض | متهم‎ | ۱۰۵۵ |۷۹ fore ۶ ۷ ۲۶۳۶۲ | هربه اولوق د ری بت 

صفحه 133:
irmgn.ir مجاسبه استهلاک به روش نزولی 6 در اين روش هر ساله درصد ثابتی از ارزش دفتری دارایی .بعنوان هزیته استهلاک تخصیص داده می شود ضریب 6 باید مشخص باشد. ارزش دفتری پس از عمر مقید دارایی الزاما برابر ارزش اسقاط دارایی نمی باشد. ‎Dj= a[(BV)l]= aP (1- a)/-+‏ لزه -1) ‎(BV)=P‏ ‎(DC)J=P[1- (1- a)!]‏ مت اكد ارش املی دستگاهی ۰ يا ضریب کاهشی ۰/۴ وعمر مفید ۵ سال میزان استهلاک وارزش دفترک را ارزش دفتری در پایان | هزینه استهلاک سال سال سال لام لام 3 ۳۴ 1۶ 1 شين ۶ ۲ ‎OVE eee MEY eee‏ ۳ ملم ‎Tihs‏ ۴ ‎Thiet‏ 21۱۳۳۴۶ ۵ 133 م 2217208 

صفحه 134:
irmgn.ir ‏محاسبه استهلاک بر مبنای واحد محصوك‎ © در اين روش برخلاف روشهای قبلی مبتای استهلاک واحد زمان نمی باشد بلکه میزان تولید است ; tol oleae ‏كم‎ 5 , صصخ سسب تميزان استهلاك در واحد توليد tks © 6 دستگاهی تولیدی به ارزش ۲۵۰۰۰۰۰ خریداری می شود.عمر مفید ۵ سال وارزش اسقاط بس از عمر مفید ۱۰۰۰۰۰۰می باشد.میزان تولید طی ۵ سال به ترتیب ۱۰۰۰۰۰۲۰۰۰۰2۲۰۰۰ قطعه باشدهزینه استملاک در هر سال وارزش دفتری مطابق جدول می باشد8‌هزینه استهلاک بازای هر قطعه ۱۵ ) 0 ارزش دفترى در | ميزان اسنهلاك در هر سال هر سال ‎aE‏ 10 1 ‎nae‏ 3 ‎ia‏ 5 ‎Annee‏ : mai ‏لوو د هت‎ lessees 

صفحه 135:
irmgn.ir تجزیه وتحنیل نقطه سر بسر 6 یکی از فتون در تجزیه وتحلیل مسایل اقتصادی شرکتهای تولیدی 6 در اين روش به موارد زیر توحه می شود: (Fixed costs)cul sla ayja ۰ این هزینه ها در طول فعالیت ثابت ودر صورت نیاز پله اک تفییر می یابد. ‎٠‏ هزينه هاى نتغير(5غ5مء 6اطة6ة/ا): متناسب با سطح فعاليت تغيير مى نمايد هزينه هاى نيمه متغير(5غ05ء ۷۵۲12016 [ع6) حاشیه فروش(۴۱۵۲۵1۴ 07أغناطغمه©): تفاوت بین قیمت فروش ومتوسط هزینه های متفیر واحد ‎VIS‏ ‏حاشيه ‎(Margin of safety): sicyl‏ میزان تنزل در درامد شرکت قبل از ورود به مرحله زیان دهى اولوق د ری بت 

صفحه 136:
irmgn.ir (OPERATING LEVERAGE), jules ‏آهرم‎ © درصد تغییر سود خالص دراثر درصد تغییر معینی در مقدار فروش درصد تغییر در سود 1 عدرجه اهرم عملیات درصد تعییر در قرورتن درجه أهرم عملياتى ‎ett mari 90-2 136‏ نج 

صفحه 137:
irmgn.ir ‏نمودار سود-حجم فروش‎ ۵ اين نمودار با استفاده از سود-هزینه ها وفروش بدست می اید. خط سود خالص سود 17 اولوق د ری بت 

صفحه 138:
irmgn.ir بيش بینی های مالی 8 پیش بینی رد سود وزیان بمنظور نشان دادن وضعیت سود اوری تهیه جدول پیش بینی گردش وجوه نقد ® پیش بینی ترازنامه تهیه جدول نسبتهای مالی برای تجزیه وتحلیل صورتهای مالی تهیه شده ۱9/۱. 202۷6. 0۳9 138 

صفحه 139:
irmgn.ir بحدول ماخذ ومبانی محاسبات 8 پیش بیتی تولید ات دستیابی به حداکثر ظرفیت تولید میزان مواد اولیه وکمکی مورد نیاز وتعیین قیمت ان براساس تولید تعیین میزان وقیمت قروش براساس تولید پیش بینی شده ضمن تعدیلات لازم برای ان بخشی که از موحودی فروش نرفته است 139 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 140:
irmgn.ir بحدو پیش بینی عملکرد سود وزیان 8 پیش بیتی قیمت تمام شده بر مبناک پیش بینی فروش وهزینه های تولید تعیین سود ناویژه نعیین سود خالص تعیین پیش بیتی پرداخت سود سهام وذخاثر لازم اولوق د ری بت 

صفحه 141:
irmgn.ir ‏بحدول پیش بینی گردش وحوه نقد‎ © مشخص کردن منابع ومصارف طرح در دوره اجرای طرحوبهره برداری از ان ‎Wl ©‏ جدوی با همراه حدول سود وزیان تهیه می شود 141 اولوق د ری بت 

صفحه 142:
irmgn.ir ‏بحدول پیش بیفی ترازنامه‎ ‏پس از تهیه جداول قبلی تهیه می شود‎ 6 ‏اين جدول شامل:‎ © پیش بینی هزینه ثابت وسرمایه در گردش داراییها ویدهی های طرح درسالهای قیل از بهره برداری اولوق د ری بت 

صفحه 143:
irmgn.ir بحدول نسبتهایف مالی 8 به منظور اطلاع از وضعیت مالی ونقدینگی وقدرت باز پرداخت کمکهای مالی دریافتی 6 نسیت مالی رابطه بين دو یا چند عدد که از صورتها ویا گزارشهای مالی استخراج شده اند نشان داده می شود 6 نسبتها در رابطه با دوره های قبلی قابل بررسی می باشند.مورد استفاده نسیتها سهامداران ,سرمایه گذاران»طلبکاران, فروشندگان کالاها وبانکها ی تامین کننده کمکهای مالی می باشند نسبتهای مالی می تواند راهنما وهدف اتی شرکتها باشد. اولوق د ری بت 

صفحه 144:
irmgn.ir ‏نسبتهای مالی(نقدینگی)‎ داراییهاک جایکت‌زیرن باری م بدهیهای چاری کنسبت سارت ۶ 6 نسبت جاری قدرت پرداخت بدهی کوتاه مدت در شرایط عادی © ان قسمت از دارایی که قابل تبدیل به وجوه نقد است وقدرت انجام تعهدات جاری در بدترین شرایط است اولوق د ری بت 

صفحه 145:
irmgn.ir ‏نسبتهای مالی (فعالیت)‎ مطالبات قوس یر -مدت وصول مطالبات ۵ ی قیمت تمام شده کالای فروش‌رفته > ورر ® متوشط موجودر <گردش موجودی © نامطلوب موجودی بدلیل: بالا بردث مقدار موحودی اضافه قیمت گذاری موحودی خرید های بیش از نياز براى مقابله با افزایش قیمت در بازار وجودکالای کهنه ,ناباب وغیر قابل فروش گردش بیش از حد مطلوب بدلیل: قیمت گذاری محافظه کارانه موجوی نگهداری موجودی به حداقل مرغوب بودث موجودی منظور نشدن اولوق د ری بت 

صفحه 146:
irmgn.ir ‏توات مالی‎ ۵ رابطه بین سرمایه گذاری صاحبان سهام ومنابع دیگر جاری- بلند مدت بدهيوا جارى- بدهبواى بلند منت دك بدهیها به حقوق صاحبان سعام _يدهيواف بلند صني -بدهيواى بلند مدت به حقوق صاحبان سهام اراییهای ثایت 3 تالص داراييهاك ثايت - بوشش داراييهاف ثابت سود ويزه قبل ارماليات؛ استولاى دارابيها ‎na‏ اك ها هربنه قبل ازنوليدء كمكوات مالي بلند هدت ع روثي اقساط كمكهاك مالی تج - اولوق د ری بت 

صفحه 147:
irmgn.ir سود آورگ 0 نی او معیارهاق اصلي ارریابی عملکرد. وطعیت یگ موسستة: نسبت سود ویژه به حقوق صاحبان سهام اين نسبت معرف کارایی مدیریت در کل سود با توجه به منابع بکار گرفته شده وبرای مقایسه صنایع مختلف ۰ بسن عب -سود سهام به سرمايه برداخت شده 9 سود ويزه به فروش © 7 اولوق د ری بت 

صفحه 148:
irmgn.ir نتیجه گیری © عدم وجود روش استاندارد ویکنواخت © با توجه به نياز از نسبتها استفاده مى شود 6 نسبتها می توانند نسبت به دوره قبل مطلوب وبالعكس باشد 6 یک نسبت به تنهایی قادر به توصیف وضعیت شرکت نمی باشد 8 نیاز بة استفادة از مجموعه اک از تسبتها برای ارزیابی ‎CS pi‏ اولوق د ری بت 

صفحه 149:
irmgn.ir آرزیابی طرحها ی مبتنی بر ابحاره دارایی ها 6 دوروش برای تهیه د اراییهای ثابت نظیر زمین .ساختمان , دستگاهها وماشیتالات یک پروژه وحود دارد: ‎)١‏ خريد انها از طریق اخذ وام یا سرمایه سهامداران ‎٠»‏ اجاره (استقراض) مهمترین امتیاز اجاره قابلیت انعطاف قنی می باشد. اجاره بلند مدت وطبقه بندی انها: مبتتی بر ان میزان از مخاطرات ومزایای مالکیت دارایی مورد اجاره + سرمایه اک بودن یا نبودن به محتواک معامله بستگی دارد ونه شکل قرارداد ‎149 ‎ ‎ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 150:
irmgn.ir آبحاره سرمایه اک تمامی مخاطرات ومزایای مالکیت دارایی به اجاره کننده منتقل می شود اين كاراريق هعتهول مالیات:فی میهد ‎Sills Ulin‏ يدون مق گرود. شرایط : مالکیت دارایی در پایان قرارداد به اجاره کنتده منتقل می شود. مختار بودن اجاره کننده به خرید دارایی به قیمت کمتر از ارزش متعارف پس از پایان قرارداد مالکیت دارایی می تواند به اجاره کننده منتقل شود یا نشود. ارزش فعلی حداقل مبالغ اجاره در اغاز قرار داد بیشتر یا تقریبا معادل ارزش متعارف دارایی موجود منهای کمکهای بلا عوض ومعافیتهای مالیاتی متعلق به احاره دهنده در ان تاریخ است. 150 ani awe ‏اولوق د‎ 

صفحه 151:
irmgn.ir ‎SLO aylol gigil‏ بلند مدت ‏۵ فروش واسترداد اجاری: فروش دارایی به بانک بصورت ببع متقابل اجاره خدمت:موجر علاوه بر مال مورد نیاز مستاجر نگهداری مستمر ونعمیرات احتمالی را می پذیرد(کامپیوتر ماشین .فتوکیی) ‏6 اجاره مالی:تعمیر ونگهداری بر عده موجر نمی باشد وحق فسخ یکطرفه نمی باشد ‎ ‏تفاوت این روش با استرداد در این است که ماشین نو بوده واز شرکت تولید کننده خریداری شده است ولی در استرداد ماشین مستعمل است ‎ ‏اولوق د ری بت 

صفحه 152:
irmgn.ir ‏آشنایی با نرم افزار کامفارااا‎ این نرم افزار توسط یونیدو برای تجزیه وتحلیل وتدوین گزارش امکانستجی طراحی شده است © کامقار تخصصی: برای پشتیبانی کاربران جهت شبیه سازی وضعیت مالی واقتصادی کوتاه مدت وبلند مدت طرحهای سرمایه گذاری بصورت تفضیلی © کامقار تجاری:برای شبیه سازی وضعیت مالی کوتاه مدت وباند مدت طرحهای سرمایه گذاری بصورت تفضیلی 152 اولوق د ری بت 

صفحه 153:
irmgn.ir بحریانهای نقدی تنزیل شده © هزینه های سرمایه گذاری شامل هزینه هایی است که برنامه ریزی برای اندسته از هزینه های سرمایه اک است که بازده انها کمتر از یکسال باشدمانند سرمایه گذاری در زمین»ساختمان , تجهیزات .سرمایه درگردش .یک مبارزه تبلیغاتی ویا یک برنامه تحقیق وبررسی 6 توجه به عوامل زیر در سرمایه گذاری: 0( در نظر گرفتن هزینه های مرتبط با سرمایه گذاری وزمان ایجاد هزینه ها °( سود ودرامدهای قابل استناد ؟) عمر مفید اقتصادی سرمایه گذاری 7( میزان بهره متداول در زمان تحقق درامدها وتشخیص هزینه هاوریسک سرمایه گذاری اولوق د ری بت 

irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 1 irmgn.ir پیهگفتبؼ:اؼؾیبثی طؽذ فًل اّل:هطبلؼَ ثبؾاؼ فًل ظّم:ظؽفیت طؽذ فًل قْم:هطبلؼَ تکٌْلْژی طؽذ فًل چِبؼم:هسل اخؽای طؽذ فًل پٌدن:هٌِعقی طؽذ ّهعیؽیت پؽّژٍ فًل نهن:قؽهبیَ گػاؼی ّتبهیي هبلی طؽذ فًل ُفتن:هؼیبؼُبی اؼؾنیبثی طؽذ فًل ُهتن:قْظاّؼی ّپیم ثیٌی ُبی هبلی طؽذ 2 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir طؽذ یب پؽّژٍ ،ایعٍ یب پیهٌِبظی اقت کَ ثَ يْؼت هدوْػَ ای اؾ کبؼُب ّػولیبت هطؽذ هی نْظ 3 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir پؽّژٍ ُب ثؽ زكت ُؿیٌَ،هْضْع،اًعاؾٍ یب زدن ّزیطَ تبثیؽ گػاؼی اى ثَ گؽُِّبی هطتلف تمكین هی ًوبیٌعهبًٌع: طؽذ یک ثیوبؼقتبى ایدبظ یک ضظ تْلیع هسًْل تغییؽ تکٌْلْژی تْلیع یک هسًْل طؽازی یک قیكتن اطالػبتی 4 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org (Concept) ثؽؼقی (Definition) تؼؽیف (Design) طؽازی (Development) قبضت ّاخؽا (Application) ًًت ّؼاٍ اًعاؾی (Operation&post ثِؽٍ ثؽظاؼی ّاؼؾنیبثی comptetion) marvi-90-2 5 irmgn.ir اؼؾیبثی ثبؾاؼ اؼؾیبثی فٌی اؼؾیبثی هبلی اؼؾیبثی التًبظی 6 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir پبقص ثَ ظّقْال: ً یبؾ ثبؾاؼثؽای هسًْل ّضعهبت چَ هیؿاى اقت؟ قِن ثبؾاؼ ثؽای هسًْل ّضعهبت هْؼظ ًظؽ چمعؼ اقت؟ 7 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تْخَ ثَ پیم ًیبؾُب الؾم اؾ ًظؽ فٌی ّهطبلؼَ خٌجَ ُبی هٌِعقی طؽذ ًظیؽ: ؼّل تْلیع ًْ ع هْاظ اّلیَ هبنیي االت تدِیؿات ّطؽزِبی تکویلی ثؽًبهَ ؾهبًی اخؽا 8 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تْخَ ثَ تبهیي هبلی طؽذ ّثبؾظٍ هْؼظ اًتظبؼيبزجبى قؽهبیَ هبًٌع: هیؿاى قؽهبیَ ُّؿیٌَ طؽذ تبهیي هبلی ُ ؿیٌَ قؽهبیَ هیؿاى قْظاّؼی ً مطَ قؽثكؽ 9 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تدؿیَ ّتسلیل ُؿیٌَ ّهٌفؼت طؽذ اؾ ظیع خبهؼَ ًَ اؾظیع هْقكبى ّپبقص ثَ قْاالتی ًظیؽ: اثؽات طؽذ ثؽ تْؾیغ ظؼاهع ظؼ خبهؼَ انتغبل،ضْظکفبیی ً،ظن اختوبػی 10 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 11 irmgn.ir اقتفبظٍ اؾ هدوْػَ ای اؾ تکٌیکِب ثؽای خوغ اّؼی اطالػبت ظؼ هسیطی کَ هْقكَ ظؼ اى ثْخْظ هی ایع ّپیم ثیٌی ؼًّعُبی ایٌعٍ ثَ ًسْی کَ هْقكَ ثتْاًع ثب هْثؽتؽیي ّضغ ضْظ ؼا ثب تغییؽات ایٌعٍ تطجیك ظُع. 12 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ظّؼًوبی فؽّل هسًْل یب گؽُّی اؾ هسًْالت ههطى چگًْگی کكت هْفمیت ظؼ ؾهیٌَ فؽّل اى هسًْل یب هسًْالت 13 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ّ ؼّظ ثَ ثبؾاؼ ظاضلی ّ ؼّظ ثَ ثبؾاؼ ضبؼخی 14 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اّلْ.یت ثٌعی قؽهبیَ گػاؼیِب ّثؽًبهَ ُبی تْقؼَ ثبؾاؼُبی ُعف خِت اؼتمب هسًْل ًْ ع کوک ثبؾاؼیبثی ثَ يبظؼ کٌٌعگبى 15 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ثب تْخَ ثَ ثبؾاؼ ُعف ًّْع هسًْالت ،اقتفبظٍ هتفبّت اقت . هطبلؼَ ثبؾاؼ یک فؽایٌع ظائوی اقت. 16 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir خكتدْ خِت تِیَ اهبؼ ّاطالػبت ّتدؿیَ ّتسلیل اًِب ثؽای پبقطگْیی ثَ قْاالتی هبًٌع: ایب هؽظم هسًْال هبؼا هی ضؽًع؟ چَ تغییؽی ظؼ هسًْل ظانتَ ثبنین تب هؽظم ثطؽًع؟ ظؼ ؾهبًِبی ههطى هؽظم چَ هسًْالتی ؼا هی ضؽًع؟ ........ّ  17 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هسممبى ثبؾاؼ يؽفب خوغ اّؼی اطالػبت ًوی ًوبیٌع ثلکَ ثَ خكتدْی چؽایی ُكتٌع. 18 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir همؽؼات تدبؼی کهْؼ يبظؼ کٌٌعٍ هسعّظیت ُبی ظقتیبثی ثَ ثبؾاؼ اًعاؾٍ ّؼنع ثبؾاؼ ؼلبثت لیوت ُبی لبثل لجْل 19 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تؼؽفَ ُب ّقِویَ ُب هبلیبتِبی ظاضلی هسعّظیت ُبی اؼؾی همؽؼات ثِعانتی ّایوٌی ػْاهل قیبقی 20 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ّ اؼظات هًؽف تمبضبی ههتك نعٍ تفکیک ثبؾاؼ هٌظْؼ اؾ تفکیک ثبؾاؼ،فؽایٌع نٌبقبیی ثطم ُبی ثبؾؼاؼ ّتؼییي تبکتیکِبی هٌبقت ثبؾاؼیبثی ،ثَ هٌظْؼ زع اکثؽ کؽظى فؽّل اقت. 21 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir قبضتبؼ ّنعت ؼلبثت ظالیل هْفمیت ؼلجبی ايلی نبًف ؼلبثت ظؼ همبثل ؼلجبی ايلی تْخَ ثَ ؼلبثت هكتمین ّغیؽ هكتمین 22 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ػْاهل التًبظی ػْاهل خْی ّخغؽافیبی ػْاهل اختوبػی ّفؽٌُگی 23 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ظؼ يْؼت ّخْظ ثبؾاؼ ی ثؽای ػؽيَ ثبیع هسًْل ؼا هطبلؼَ کؽظ کَ ایي اهؽی تطًًی اقت. تْخَ ثَ تغییؽ هسًْل ّػؽيَ اى ثؽای اقتفبظٍ اؾ هؿیتِبی ؼلبثتی تْخَ ثَ تفبّت ًگبٍ تْلیع کٌٌعٍ ّهًؽف کٌٌعٍ 24 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تْخَ ثَ تؽخیسبت ظؼ هسًْل ظؼ همْالت ؾیؽ: ؼًگ طؼن اًعاؾٍ طؽازی ّقجک هْاظ اّلیَ ػولکؽظ ّ یژگیِبی فٌی ثكتَ ثٌعی 25 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تْخَ ثَ زدن تمبضب ظؼ ثبؾاؼ ظؼ خوغ اّؼی اطالػبت ثَ ًکبت غیل تْخَ هی نْظ: ُ عف اؾ تدؿیَ تسلیل ظّؼٍ خوغ اّؼی اطالػبت تْخَ ثَ هبُیت ًّْع کبال 26 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تبثغ تمبضب ؼاثطَ ثیي همعاؼ تمبضب ی هسًْل (Qx)X ّهتغیؽُبی هْثؽ ثؽ تمبضبی کل هسًْل ؼا ًهبى هی ظُع ػْاهلی ًظیؽ لیوت،لیوت هسًْالت ّاثكتَ ،تجلیغبت،کیفیت ّطؽذ هسًْل،تْؾیغ ثبؾاؼ فؽّل ّهکبى فؽّل،ظؼاهع هًؽف کٌٌعگبى،قلیمَ ّ تؽخیر هًؽف کٌٌعٍ،اًتظبؼات هًؽف کٌٌعٍ،قبیؽ ػْاهل 27 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هتغیؽُبی اقتؽاتژیک :لیوت،تجلیغبت،طؽذ ّ... هتغیؽُبی هًؽف کٌٌعٍ:ظؼاهع،قلیمَ قبیؽ هتغیؽُب:قیبقتِبی ظّلت 28 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اطالػبت کوی :همعاؼ ّلیوت اطالػبت کیفی:ؼّل تْؾیغ ،ؼفتبؼ هًؽف کٌٌعٍ،قیبقت ظّلت 29 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هطبلؼَ اقٌبظ ّهعاؼک هْخْظ ثؽؼقی ُبی ضبو تْخَ :الؾم اقت ثب یک ظیع اًتمبظی ثب اؼلبم ّاطالػبت ثؽضْؼظ نْظ 30 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اقتفبظٍ اؾ اهبؼ ّاطالػبت اقتفبظٍ اؾ تکٌیکِبی پیهؽفتَ التًبظ قٌدی تؼییي ؼًّع اقتفبظٍ اؾ ضؽایت فٌی همبیكَ ُبی ثیي الوللی اهکبًبت يبظؼات ّیب خبًهیي ّاؼظات هعلِبی التًبظ قٌدی اقتفبظٍ اؾ ثؽؼقی ُبی ثْظخَ ضبًْاؼ 31 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تؼییي ؼاثطَ ثیي تمبضب ّلیوت تؼییي ؼاثطَ ثیي تمبضب ّظؼاهع ؼاثطَ ُوؿهبى ثیي تمبضب ،لیوت ّظؼاهع 32 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir پیم ثیٌی کْتبٍ هعت ّثلٌع هعت تْخَ ثَ ػْاهل ؾیؽ ظؼ پیم ثیٌی: • هسعّظٍ ؾهبًی • پؽاکٌعگی اهبؼ ّاؼلبم هْخْظ • اؼتجبط اطالػبت ثب هتغیؽ هْؼظ ًظؽ • ُؿیٌَ • ظلت • قبظگی 33 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ظؼ هْالؼی کَ اطالػبت ظلیك ّکبهلی ظؼ هْؼظهكبلَ ّخْظ ًعاؼظ هْؼظ اقتفبظٍ لؽاؼ هی گیؽظ ّنبهل تکٌیکِبی: تْافك خوؼی ظلفی 34 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اقتفبظٍ اؾ ًظؽ هتطًًبى ّکبؼنٌبقبى يبزت ًظؽ اقتفبظٍ اؾ پؽقهٌبهَ ّظؼیبفت ًظؽات اًبى اقتفبظٍ اؾ اظِبؼ ًظؽ فؽظی افؽاظ ّثَ يْؼت کتجی ػعم تبثیؽ پػیؽی افؽاظ اؾ اکثؽیت اقتفبظٍ ثؽای ظّؼٍ ُبی ثلٌع هعت ظّقبل ثَ ثبال 35 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 (6 (7 (8 (9 تؼییي زْؾٍ کبؼثؽظ تکٌیک ظلفی تؼییي کبؼنٌبقبى هْؼظ ًیبؾ تِیَ پؽقهٌبهَ اؼقبل پؽقكهٌبهَ ثؽای کبؼنٌبقبى ثؽؼقی پبقص ُبی هؽزلَ اّل اؼقبل پبقص ُبی هؽزلَ اّل تست پؽقهٌبهَ هؽزلَ ظّم ّظؼیبفت ًظؽات اًبى ثؽؼقی ًتبیح هؽزلَ ظّم ضتون فؽایٌع ّیب اظاهَ هؽزلَ 7ّ 6ظؼ يْؼت ًیبؾ تب تْافك خوؼی ثؽگؿاؼی خلكَ ًِبیی ههتؽک 36 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ههطى کؽظى ػْاهل خعیعی کَ ازتوبل تبثیؽ ثؽ ّضؼیت اتی ؼاظاؼظ اؼؾیبثی ازتوبالت اهبؼی ظؼ هْؼظ ػولکؽظ یب فؽّل طی یک ظّؼٍ ؾهبًی ههطى اًدبم پیم ثیٌی ظؼ هْؼظ ؾهبًجٌعی ّلْع یک ؼّیعاظثْیژٍ ظؼنؽایطی کَ تکٌیک ُبی ظیگؽ اهکبًپػیؽ ًجبنع تؼییي اهکبًپػیؽی ّلْع یک ؼّیعاظ تست نؽایظ ههطى ثعقت اّؼظى هؼیبؼُبی کوی ّکیفی ظؼ هْؼظ ػولکؽظ ، ثْیژٍ ظؼ هْاؼظی کَ ظاظٍ ُبی ػیٌی ّخْظ ًعاؼظ. 37 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir کبؼثؽظ ایي تکٌیک خِت پیم ثیٌی ،ثْیژٍ ظؼ هْاؼظی کَ اطالػبت گػنتَ ثَ همعاؼ کبفی ّخْظ ًعاؼظًّیبؾ ثَ پیم ثیٌی تؽکیجی اقت. ظؼ هْاؼظی کَ پبؼاهتؽُبی قیبقی ،اختوبػی،فؽٌُگی ،التًبظی تبثیؽ ظاؼظ ُ وگؽایی ًظؽات ّلیکي ًَ ثَ هؼٌبی لبثلیت اػتوبظ ثِتؽ ثْظى ًكجت ثَ ؼّنِبی ظیگؽ ً سٍْ اخؽای طْالًی ظؼ يْؼت قْاالت هجِن پبقطِب اًعک هی ثبنع ظؼ ایي تکٌیک ًجبیع ؼّی اخوبع ًظؽ ثیم اؾ زع تبکیع کؽظ 38 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (Moving Average) تکٌیک هیبًگیي هتسؽک (Weighted Moving تکٌیک هیبًگیي هتسؽک ّؾًی Average) www.Jozve.org (Double Exponential تکٌیک ًوْ ُوْاؼ ظّثل Smoothing) (Least Square) تکٌیک زعالل هؽثؼبت marvi-90-2 39 irmgn.ir ظؼ يْؼت ّخْظ اطالػبت کبفی ظؼ هْؼظ هْضْع پیم ثیٌی ّؼّاثظ ثیي هتغیؽُب اؾ ایي ؼّل اقتفبظٍ هی نْظ. تکٌیک ؼگؽقیْى)(Regression تْخَ :ظؼ ُوَ ایي ؼّنِبی اهبؼی ّکوی هی تْاى اؾ ًؽم افؿاؼ OMISاقتفبظٍ ًوْظ 40 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 41 irmgn.ir همعاؼ تْلیع ظؼ ّازع ؾهبى ٌُگبهی کَ طؽذ ثَ ثِؽٍ ثؽظاؼی ثؽقع ظؽفیت اقوی ،ظؽفیت هوکي اؾ ًمطَ ًظؽ تکٌیکی ّتضویي نعٍ تْقظ قبؾًعٍ ظؽفیت ّالؼی:ظؽفیت هوکي تست نؽایظ ػبظی اقت. ظؽفیت هطلْة :ضوي ثَ زعالل ًوْظى ُؿیٌَ ُب ،ثَ تمبضبی خبؼی ثبؾاؼ پبقص ظاظٍ ّپیم ثیٌی الؾم ؼا ثؽای تمبضبُبی اتی ؼا ظاؼا هی ثبنع. 42 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تمبضب هِوتؽیي ػبهل ظؼ تؼییي ظؽفیت هی ثبنع .قَ زبلت ّخْظ ظاؼظ: (1کل تمبضب<ظؽفیت کْچکتؽیي ّازع تْلیعی التًبظی ظؼ ایي زبلت تْخیِی ثؽای طؽذ ًوی ثبنعهگؽ اًکَ تْلیع يبظؼ ّیب خبیگؿیي ّاؼظات نْظ. )2تمبضب>ظؽفیت ثؿؼگتؽیي ّازع تْلیعی ظؼایي زبلت ثب ثؽؼقی ظؽفیت ُبی التًبظی هوکي ّثؽؼقی هیؿاى قؽهبیَ گػاؼی ّتکٌْلْژی تًوین گیؽی هی نْظ. )3ثؿؼگتؽیي ّازع تْلیعی>تمبضب >ظؽفیت کْچکتؽیي ّازع تْلیعی ثب ثؽؼقی اطالػبت زبيلَ اؾ هطبلؼَ ثبؾاؼ ّاًبلیؿ اى ًكجت ثَ ظؽفیت طؽذ تًوین گیؽی هی نْظ 43 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ایدبظ یک کبؼضبًَ ايلی ثؽای توبم ثبؾاؼ خغؽافیبیی هْخْظ ایدبظ یک کبؼضبًَ ػوعٍ ّهؽکؿی ثؽای ثیهتؽیي لكوت هٌبطك ّایدبظ کبؼضبًَ ُبی کْچکتؽ ظؼ قبیؽ ًْازی ایدبظ چٌع کبؼضبًَ ثب ظؽفیت ههبثَ ظؼ هٌبطك هطتلف 44 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ؼّل تْلیعّتکٌْلْژی ً یؽّی اًكبًی هتطًى هْاظ اّلیَ اًؽژی 45 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir تْخَ ثَ زدن قؽهبیَ هْخْظ ثؽای اخؽای طؽذ ثب زعالل ظؽفیت اخؽای هؽزلَ ای ظؼ يْؼت ههکالت هبلی 46 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ُ عف تؼییي قطر تْلیع ظؼ ؾهبًی اقت کَ ظؼاهع کل ثؽاثؽ ُؿیٌَ کل گؽظظ ظؼ اهع کل ُؿیٌَ ُؿیٌَ کل ًمطَ قؽ ثكؽ ُؿیٌَ هتغیؽ ُؿیٌَ ثبثت تْلیع 47 Bهمعاؼ تْلیع ظؼ ًمطَ قؽثكؽ هبکؿیون ظؽفیت ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ثب تْخَ ثَ ظؽفیت طؽذ ّؼًّع تغییؽ ظؼاهع ُّؿیٌَ ًكجت ثَ تْلیعظؼ همیبـ کْچک،هتْقظ ّثؿؼگ ظاؼای ًمطَ قؽثكؽ هتفبّتی اقت. ظؽفیت یک کبؼضبًَ ؼا هی تْاى ثب تْخَ ثَ ُؿیٌَ ّتْلیع اى کبؼضبًَ ثؽؼقی ّتًوین گیؽی کؽظ. 48 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir قؽهبیَ هْؼظ ًیبؾ هجبظال ت ثبؾگبًی ّاؼؾ ضبؼخی ؾیؽ ثٌبی التًبظی(پؽقٌل اهْؾل ظیعٍ،ضعهبت ّيٌبیغ ّاثكتَ) قبضتبؼ التًبظی(انتغبل،ثبؾاؼ) 49 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 50 irmgn.ir کبؼثؽظ ػلْم ظؼ يٌبیغ ثب اقتفبظٍ اؾ ؼّیَ ُب ّهطبلؼبت هٌظن ّخِت ظاؼ(یًْیعّ) 51 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir • ظّؼاى ؾًعگی تکٌْلْژی ًؽم افؿاؼ اؾ الگْی هٌسٌی Sپیؽّی هی کٌع.ایي تکٌْلْژی ثؽ هجٌبی اًعیهَ اقت ّتٌِب ؼنع ؼا ثَ ًوبیم هی گػاؼظ. ظّؼاى ؾًعگی تکٌْلْژی قطت افؿاؼ هجتٌی ثؽػْاهل هبظی نبهل: (1 پؽّؼظگی هؼؽفی ؼنع انجبع افْل • (2 (3 (4 (5 52 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1طجمَ ثٌعی ثؽ هجٌبی تْاًبیی کبؼثؽظ ّثِؽٍ ثؽظاؼی تؼویؽات ًّگِعاؼی هًْتبژ کپی قبؾی ّالتجبـ طؽازی ّقبضت تْلیع تکٌْلْؾی ُبی خعیع تسمیمبت پبیَ 53 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .2طجمَ ثٌعی ثؽ هجٌبی هجعاء تکٌْلْژی ّ oاؼظاتی oثْهی ّقٌتی oتؽکیجی 54 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .3طجمَ ثٌعی ثؽ زكت پیچیعگی لبثل خػة غیؽ لبثل خػة 55 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .4طجمَ ثٌعی ثؽ زكت کبؼ ّقؽهبیَ کبؼثؽی قؽهبیَ ثؽ 56 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .5طجمَ ثٌعی ثؽ زكت طْل ػوؽ ظّؼٍ ػؽيَ (هؼؽفی) اًتهبؼ تکٌْلْژی انجبع نعى تکٌْلْژی تٌؿل ّهٌكْش نعى 57 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir طجمَ ثٌعی ثؽ زكت هبُیت تکٌْلْژی تکٌْلْژی ًؽم افؿاؼ(ظاًم فٌی ،هِبؼتِب،اًعیهَ ُب) تکٌْلْژی قطت افؿاؼ(تدِیؿاتّ،قبیل ،هبنیي االت) 58 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هٌبقت ثْظى غاتی تکٌْلْژی ًوی ثبنع ثلکَ ثَ هسیظ ّاُعاف ثکبؼ گیؽی اؼتجبط ظاؼظ قَ زبلت هٌبقت : (1هتفبّت ثْظى ػْاهل هسیطی ّیب تغییؽ اًِب (2هتفبّت ثْظى ُعفِب ّیب تغییؽاًِب (3هتفبّت ثْظى ّیب هتغیؽ ثْظى ػْاهل هسیطی ّاُعاف هِوتؽیي ُعف زعاکثؽ ًوْظى اثؽات هثجت ّکبُم اثؽات هٌفی اقتْایي ثب تْخَ ثَ ّؾى ُؽکعام هؽتجظ اقت هثبل: • • • خبیگؿیٌی قبػتِبی کْاؼتؿ ثدبی قبػتِبی قٌتی ظؼ اثؽ ػْاهل هسیطی تکٌْلْژی ّالتًبظی خبیگؿیي نعى قْضتِبی خعیع ظؼ ًیؽّگبُِبی ثؽق ثدبی ؾغبلكٌگ ظؼ اثؽ فؽایٌع خبیگؿیٌی هٌكْش نعى ظ.ظ.ت ثطبطؽ اثؽات ؾیكت هسیطی 59 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 ظیعگبُِبی هؽثْط ثَ گؿیٌم تکٌْلْؾی ثکبؼ گیؽی تکٌْلْژی هیبًی ظؼ کهْؼُبی ظؼ زبل تْقؼَ (نْهبضؽ) )2هالزظبت هؽثْط ثَ گؽُِّبی ُعف خِت اؼضبی ًیبؾُبی ايلی گؽُِّبی ُعف (تْظٍ هؽظم) )3ػمبیع هؽثْط ثَ هسعّظیت هٌبثغ ً )4ظؽیبت هؽثْط ثَ خٌجَ تطؽیجی تکٌْلْژی 60 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ اؼضبی ًیبؾُبی ايلی تْظٍ هؽظم تْاًبیی خػة ًیؽّی کبؼ قبظٍ ّهتطًى قبؾگبؼی ثب اؼؾاًی ّتؼعاظ ًیؽّی کبؼ هطبثمت ثب هٌبثغ اًؽژی هْخْظ تٌبقت ثب هْاظ ضبم ّتكِیالت ضعهبتی ثْهی تٌبقت ثب هْضْع الْظگی هسیظ ؾیكت تٌبقت اؼؾاًی ثب زبل هًؽف کٌٌعٍ ایدبظ فؽایٌع ؼنع التًبظی خِت ضعهت ثَ تْظٍ کبُم ًبثؽاثؽی ظؼاهعُب قبؾگبؼی ثب فؽٌُگ هسلی قبؾگبؼی ثب ًظبم اختوبػی پػیؽفتٌی ثْظى ثب ًظبم قیبقی 61 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اؼؾیبثی ثبیع ظاؼای ًگؽل کلی ًّظبم ظاؼ ثبنع ظؼ ثؽؼقی هؿایب ّهسعّظیتِبی تکٌْلْژی ػالٍّ ثؽاثؽثطهی فٌی ّثِؽٍ ّؼی التًبظی ظؼ ؼاثطَ ثب کل هسیظ اًكبًی اطؽاف تْخَ هیهْظ. هفِْم اؼؾیبثی تکٌْلْژی ثَ زعالل ؼقبًیعى اثؽات هٌفی ّثَ زع اکثؽ ؼقبًعى اثؽات هثجت ّتْقؼَ تکٌْلْژیِبی قبؾگبؼ ثب هسیظ اقت 62 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir نٌبقبیی هكئلَ نٌبضت نمْق هطتلف ثؽای اؼؾیبثی تؼییي ػْاهل اؼؾیبثی نبهل نٌبقبیی هتغیؽُب ّطجمَ ثٌعی اؼؾنیبثی اثؽات ،نبهل اًبلیؿ ّاًعاؾٍ گیؽی اثؽات نٌبقبیی گؿیٌم ُبی هوکي نبهل ُؽ گؿیٌَ گؿیٌم تکٌْلْژی هٌبقت ،نبهل تْخیَ تکٌْلْژی ًِبیی اًتطبثی 63 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 • • • • ػْاهل هؽتجظ ثب تکٌْلْژی ثِؽٍ ّؼی فٌی اًؼطبف پػیؽی همیبـ ّخْظ ػْاهل ؾیؽ ثٌبیی .2ػْاهل التًبظی • • • ُؿیٌَ ّقْظ قؽهبیَ اًعاؾٍ ّکهم ثبؾاؼ 64 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .3ػْاهل هٌبثغ ّخْظ هٌبثغ هْاظ اّلیَ ّاًؽژی ّخْظ هٌبثغ هبلی ّخْظ هٌبثغ اًكبًی .4ػْاهل هسیطی • • • تبثیؽ ثؽ هسیظ فیؿیکی تبثیؽ ثؽ نؽایظ ؾًعگی (اقبیم فكؽّيعا ّ).... تبثیؽ ثؽ ؾًعگی 65 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .6ػْاهل خوؼیتی • • • ؼنع خوؼیت ًؽش ثیكْاظی ّقطر اهْؾل ثیکبؼی .7ػْاهل قیبقی • • • لبثلیت پػیؽل قیبقی ثؽاّؼظى ًیبؾ تْظٍ هؽظم لبثلت قبؾگبؼی ثب ًِبظُب ّقیبقتِب 66 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 67 irmgn.ir ثؽؼقی ّاًتطبة هسل هٌبقت خِت اخؽای طؽذ ثٌسْی کَ اؾ خِبت فٌی اهکبًپػیؽ ثبنع ّاؾ ًظؽ التًبظی ثًؽفَ ثبنع ضؽّؼی هی ثبنع. ایي اهؽ ظؼنؽایظ غیل هی ثبنع: تْقؼَ کبؼضبًَ ایدبظ ظفبتؽ ،نؼت یب اًجبؼُبی خعیع اًتمبل کبؼضبًَ ثَ هسل خعیع 68 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ثبؾاؼ هْاظ اّلیَ ًیؽّی کبؼ لْاًیي ّهمؽؼات قْضت ثؽق اة زول ًّمل نؽایظ خْی ّهسلی نؽایظ ؾًعگی ؾهیي قلجمَ يٌؼتی هسل 69 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هعل هؽکؿ ثمل)(Center of Gravity ثب اقتفبظٍ اؾ ظاظٍ ُبی هؽثْط ثَ هسْؼ هطتًبت هسل تبهیي هْاظ اّلیَ،هؽاکؿ پطم هیؿاى زول هسًْل یب هْاظ ،ههطًبت کوی هسل اخؽای طؽذ ثب هسبقجَ ثعقت هی ایع. هثبل:فؽّنگبُی ؾًدیؽٍ ای ثب چِب ؼنؼجَ ظؼ نِؽُبی a-b-c-d ّههطًبت خعّل ؾیؽ هی ضْاُع یک اًجبؼ هؽکؿی ثكبؾظ هسل اًؽا ههطى ًوبییع. = 92 )100×15 : 80×10 : 90×12 :(95×8 15:10:12:8 )80×15 : 30×10 : 60×12 :(50×8 =58.22 15:10:12:8 70 =Cx میشان کاالی حمل ضسي زر ماي =Cy ‏marvi-90-2 ‏x ضعة فزَض گاي 15 80 100 ‏a 10 30 80 ‏b 12 60 90 ‏c 8 50 95 ‏d ‏y ‏www.Jozve.org irmgn.ir ظؼ ایي هعل ثب ههطى کؽظى هجبظی ّهمبيع زول کبال ُّؿیٌَ ُبی زول ظؼ ُؽ هكیؽ ،همبظیؽ زول اؾ هجعا ثَ ُؽ همًع ثَ گًَْ ای تؼییي هی گؽظظ کَ زع الل ُؿیٌَ ُبی زول ؼا ظانتَ ثبنع ّقپف کل ُؿیٌَ ُب زكبة هی نْظ. هثبل: نؽکت Xثؽای تْلیع کبغػ ظاؼای ظّکبؼضبًَ ظؼ ظًّمطَ اقت.ظؽفیت کبؼضبًَ ُب ُ 100ؿاؼ ُّ 300ؿاؼ ثٌع کبغػ ظؼ قبل اقت.ایي نؽکت ظاؼای قَ هؽکؿ تْؾیغ ظؼ قَ نِؽ B-S-Pهی ثبنع ّتمبضب ثؽای کبغػ ثكتَ ثٌعی ظؼ ُؽ یک اؾ نِؽُب ثَ تؽتیت ُ 150ؿاؼ ُّ 350ؿاؼ ّ400 ُؿاؼ ثٌع ظؼ قبل اقت.ثب تْخَ ثَ ایٌکَ هیؿاى تمبضب ُ 500ؿاؼ ثٌع ثیهتؽ اقت نؽکت ظؼ يعظ تبقیف 71 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir خعّل ؾیؽ ثؽ هجٌبی هطبلؼبت اّلیَ هسل تبقیف ظّ کبؼضبًَ IّIIهیجبنع: نِؽ ثب اقتفبظٍ اؾ اًتطبة ُؽ کبؼضبًَ خعیع ّتبهیي کبغػ قَ کارذاوً ُؿیٌَ اًعّ همبقَ ّکبؼضبًَ Iاًتطبة هیهْظ ‏B مزاکش تُسیع کارذاوً ظزفیت تُلیس ‏S ‏P 1 400 300 100 100 2 500 400 200 300 ‏I 100 300 200 500 ‏II 200 500 150 500 تمبضب 400 350 150 900 مزاکش تُسیع کارذاوً ‏B ‏S ‏P 1 0 50 50 100 2 0 300 0 300 2 ‏II 400 0 100 500 ‏I 400 تمبضب 400 350 150 900 تمبضب 400 کل ُؿیٌَ زول 235000000 72 مزاکش تُسیع ظزفیت تُلیس ظزفیت تُلیس ‏B ‏S ‏P 1 0 0 100 100 0 250 50 300 100 0 500 350 150 900 ‏marvi-90-2 کل ُؿیٌَ زول 190000000 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ظؼ ایي هعل ثَ ػْاهل هطتلف تْخَ ّثب ّؾى ظُی ثَ ُؽ ػبهل ثب همبیكَ ظیگؽ ػْاهل نمْق اًتطبة ؼا تؼییي ّثؽای ُؽ ػبهل ًوؽٍ ای اضتًبو هی ظُع .ثب ضؽة ّؾى ُؽ ػبهل ظؼ ًوؽٍ ُب ّخوغ اًِب ،هسلی کَ ثیهتؽیي اهتیبؾ ؼا ثعقت اّؼظ اًتطبة هی نْظ هثبل :نؽکتی تًوین ثَ تْقؼَ فؼبلیت ضْظ ظاؼظ ُّوؿهبى ظّهسل ؼا ثب تْخَ ثَ ػْاهل هْثؽ ّّؾى ًّوؽٍ ُؽ کعام ثَ نؽذ خعّل ؾیؽ ههطى کؽظٍ ًوؽٍ َسن ضزباًتطبة عامل امتیاس ضزب امتیاس ًوبیع؟ هسل ؼا کعام اقت عامل زر َسن مکان 2 عامل زر َسن مکان 1 24 30 هْاظ اّلیَ 7/5 6 ًیؽّی کبؼ 0/15 27 24 ظقتؽق ی ثَ اة 0/30 80 14 18 ثبؾاؼ 0/20 90 70 3 2 هبلیبت 0/05 40 60 75/5 80 73 هکبى1 هکبى 2 0/30 100 80 40 50 90 خوغ اهتیبؾات ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 74 irmgn.ir ضعهبت فْق ثَ ظّيْؼت اًدبم هی نْظ: (1ظؼ ظاضل هْقكَ (2ػمع لؽاؼ ظاظ ثب ضبؼج اؾ نؽکت ضعهبت ههبّؼٍ ای نبهل اطالػبت ظؼ هْؼظ زك اهتیبؾ ،ؼّنِبی تْلیع،گؿیٌم ُبی فٌی،ثكتي لؽاؼظاظ قبضتوبًیًً،ت هبنیي االتً،ظبؼت ثؽ اخؽای لؽاؼظاظ،ثِؽٍ ثؽظاؼی اّلیَ،ههطًبت تدِیؿات ّهبنیي االت ّ.... 75 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 (6 (7 ثؽؼقی ّاؾهبیم ُبی همعهبتی ثؽؼقی ّگؿیٌم نیٍْ تْلیع گؿیٌم ّههطًبت هبنیي االت ّتدِیؿات طؽازی کبؼضبًَ طؽزِبی تکویلی اًؼطبف پػیؽی ظؽفیت تْلیع ثؽًبهَ ؼیؿی پؽّژٍ ّؾهبًجٌعی طؽذ 76 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 اؾهبیم همبّهت هکبى هْؼظ ًظؽ ثؽای ایدبظ قبضتوبى اؾهبیهِبی اؾهبیهگبُی یب ًوًَْ ای ظؼ هْؼظ هْاظ اّلیَ اؾهبیهِبی الؾم ثؽای ؼّنِبی تْلیع اؾهبیهِبی هؽثْط ثَ تؼییي نؽایطی کَ اهکبى ثِؽٍ ثؽظاؼی ؼا هیكؽ قبؾظ اؾهبیهِبی هؽثْط ثَ هسًْل 77 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 (6 ًْع هْاظ اّلیَ هْؼظ ًیبؾ ًْع تکٌْلْژی هْؼظ ًیبؾ نؽایظ هْؼظ ًیبؾ ثؽای تْلیع ًْع تدِیؿات ّهبنیي االت هْؼظ ًیبؾ چگًْگی هسًْل تْلیعی هكبیل هبلی هؽثْط ثَ نیٍْ ُبی تْلیع 78 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 ًْع هبنیي االت اؾ ًظؽ اتْهبقیْى ًْع هبنیي االت اؾ ًظؽ ظؽفیت ًْع هبنیي االت اؾ لسبظ اهکبى تؼویؽ ًّگِعاؼی 79 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 قبضتوبًِبی هْؼظ ًیبؾ طؽازی قبضتوبًِب هسل قبضتوبًِب )(Layout هسل ًًت هبنیي االت ظؼ قبضتوبى تْلیع هالزظبت هؽثْط ثَ گكتؽل ازتوبلی ایٌعٍ 80 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir .1 .2 .3 تبقیكبت ثؽلی تبقیكبت اثی تبقیكبت هؽثْط ثَ فبضالة 81 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir • • تْلیع ثب ظؽفیت پبییي ظؼ هؽازل ؼاٍ اًعاؾی تْخَ ثَ ًیبؾ ثبؾاؼ ّتغییؽ ظؼ ظؽفیت تْلیع 82 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir پیم ثیٌی ههکالت هؽزلَ اخؽا ّؼاٍ زل ُبی اى تؼییي هؽازل قؽهبیَ گػاؼی ّؾهبى اًِب تؼییي ثؽًبهَ ػولیبت تب ظّؼٍ ؼاٍ اًعاؾی العام ثَ تٌظین خعّل ؾهبًجٌعی ثؽای ػولیبت ضؽیع ؾهیي ،طی هؽازل لبًًْی ّاهبظٍ قبؾی ؾهیي ضؽیع هًبلر ّقبضت هبنیي االت پیم ثیٌی نعٍ ًً ت ّؼاٍ اًعاؾی هبنیي االت تِیَ هْاظ اّلیَ ّقبیؽ الالم هْؼظ ًیبؾ ؼاٍ اًعاؾی کبؼضبًَ اغبؾ ثِؽٍ ثؽظاؼی 83 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ثکبؼ گیؽی تکٌیک C.P.Mنبهل: (1طؽزؽیؿی (ههطى نعى ُعف،فؼبلیتِب،ؼّاثظ اًِبّتِیَ نجکَ) (2اؼؾیبثی (ههطى کؽظى اؼؾل ُؽ فؼبلیت اؾ ًظؽ ؾهبى ُ،ؿیٌَ ّهٌبثغ) (3هسبقجَ ّتٌظین(کل ؾهبى ُ،ؿیٌَ ّهٌبثغ هْؼظ ًیبؾّتؼییي هكیؽ ثسؽاًی) (4کٌتؽل(ایدبظ قیكتن اطالػبتی ثؽای تِیَ گؿاؼنبت الؾم ّپیهؽفت پؽّژٍ) 84 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir فعالی ت A B C D G K E F H I L M پیم ًیبؾ - A A B D G C C E F H-I K-L 5 5 ؾهبى www.Jozve.org 4 3 4 2 1 4 2 marvi-90-2 4 1 6 85 irmgn.ir TF LF LS EF ES فعالیت 0 4 0 4 0 A 9 16 13 7 4 B 0 8 4 8 4 C 9 18 16 9 8 D 9 19 18 10 9 G 9 23 19 14 10 K 7 17 15 10 8 E 0 12 8 12 8 F 7 18 17 11 10 H 0 18 12 18 12 I 0 23 18 23 18 L 0 28 23 28 23 M www.Jozve.org marvi-90-2 86 irmgn.ir ظؼ ایي تکٌیک قَ ثؽاّؼظ ثؽای ؾهبى يْؼت هی گیؽظ: ثؽاّؼظ ؾهبى ضْل ثیٌبًَ)(a ثؽاّؼظ ؾهبى ثب ثعثیٌی)(b ثؽاّؼظ ؾهبى هستول)(c ؾهبى اًتظبؼثؽاقبـ فؽهْل ؾیؽ ثعقت هی ‏𝑏𝑎:4𝑚: =Te ایع: 6 ‏Teؾّظتؽیي ؾهبى نؽّع ّضتن ‏TLظیؽتؽیي ؾهبى نؽّع ّضبتوَ ‏TS=TL-TE ‏TSؾهبى ثی اثؽ ظؼ هْؼظ ؾهبى هؽثْط ثَ ُؽ فؼبلیت اؾ تْؾیغ 𝛽 اقتفبظٍ هی نْظ 87 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ پؽّژٍ ای ثب ههطًبت ؾیؽ هْخْظ اقت.اهکبى ظقتیبثی ثَ ؾهبى ثؽاّؼظ نعٍ ظؼ ایي نجکَ ؼا هؼیي کٌیع. فعالیت پیص ویاس ‏a ‏m ‏b ‏A - 2 5 14 ‏B ‏A 5 14 17 ‏C - 3 12 21 ‏D ‏C 2 5 8 ‏E ‏C 6 15 30 ‏f ‏B-d 1 4 7 88 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir َاریاوسV اوحزاف معیارS TE گزي فعالیت 4 2 6 1-2 a 4 2 13 2-4 b 9 3 12 1-3 c 1 1 5 3-4 d 16 4 16 3-5 e 1 1 4 4-5 f www.Jozve.org marvi-90-2 89 irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 90 irmgn.ir قؽهبیَ گػاؼی طؽذ ظؼ ظّ هؽزلَ اًدبم هیهْظ: (1هؽزلَ اخؽای طؽذ (2هؽزلَ ثِؽٍ ثؽظاؼی اؾ طؽذ قؽهبیَ ظّؼٍ اخؽا قؽهبیَ ثبثت ّقؽهبیَ ظّؼٍ ثِؽٍ ثؽظاؼی قؽهبیَ ظؼ گؽظل اقت. 91 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 (6 (7 (8 (9 (01 ُؿیٌَ تسمیك ،اؾهبیم ّهطبلؼَ اّلیَ ُؿیٌَ ؾهیي ّهٌبثغ طجیؼی ُؿیٌَ قبضتوبى ،تبقیكبت هؽثْطَ ّهسْطَ قبؾی ُؿیٌَ هبنیي االت ّتدِیؿات تْلیع ُؿیٌَ تبقیكبت يٌؼتی ُؿیٌَ تدِیؿات ّّقبیل غیؽ تْلیع ُؿیٌَ ظّؼٍ ؼاٍ اًعاؾی ُؿیٌَ زك اهتیبؾ ،قبهبًعُی ّهْاؼظ ههبثَ ُؿیٌَ ثِؽٍ طی ظّؼٍ اخؽای طؽذ ُؿیٌَ ُبی پیم ثیٌی ًهعٍ 92 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir (1 (2 (3 (4 (5 (6 هْخْظی هْاظ اّلیَ هْخْظی لطؼبت یعکی قفبؼنبت ّکبالی ظؼ ؼاٍ هْخْظی کبالی ظؼ خؽیبى قبضت ّقبضتَ نعٍ هطبلجبت تدبؼی هْخْظی ًمع 93 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir )1هٌبثغ ظاضلی ایي هٌبثغ هبًٌع قْظ ّیژٍ،اقتِالک ظاؼاییِبی ثبثت هی ثبنٌع کَ ظؼ يْؼت هثجت ثْظى ظؼ اخؽای طؽذ اقتفبظٍ هی نْظ )2هٌبثغ ضبؼخی ایي هٌبثغ ثَ ظّظقتَ تمكین هیهًْع کَ نبهل هٌبثغ هكتمین هبًٌع فؽّل هكتمین قِبم ّظیگؽ هٌبثغ کَ اؾ طؽیك هْقكَ ُبی هبلی ًظیؽ ثبًکِب تبهیي هی نْظایي هٌبثغ ػجبؼتٌع اؾ: زمْق هبلی يبزجبى طؽذ فؽّل قِبم اضػ ّام(کْتبٍ هعت،هیبى هعت،ثلٌع هعت) 94 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏تب ؾهبى ثِؽٍ ثؽظاؼی ّثعقت اّؼظى قْظ فؽّل قِبم هثجت اقت. ‏ظؼ نؽایطی کَ ًؽش ثِؽٍ اؾ ًؽش قْظ کوتؽ ثبنع گؽفتي ّام هثجت اقت. 95 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ثؽؼقی کبهل طؽذ اؾ ًظؽ فٌی ،التًبظی ّهبلی اطویٌبى اؾ ّضؼیت هبلی طؽذ تبهیي ثطهی اؾ هٌبثغ هبلی تئْقظ يبزت طؽذ()%50-35 ثعقت اّؼظى زعالل قْظ ظؼ نؽایظ ههبثَ اطویٌبى اؾ زكي نِؽت ّاػتوبظ ّيعالت تْخَ ثَ اظاؼٍ طؽذ ضًْيب ظؼ خػة قؽهبیَ گػاؼ ضبؼخی ثؽاّؼظ ظؼقت ّزمیمی قؽهبیَ گػاؼیُ،ؿیٌَ ُب،ظؼاهعُب،ظؽفیت ّالؼی طؽذ،الكبط ّ.... 96 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ؼلن کل قؽهبیَ گػاؼی ظؼ طؽذ(قؽهبیَ ثبثت ّظؼگؽظل طؽذ) لعؼى هبلی طؽذ(لعؼت قؽهبیَ گػاؼی يبزجبى طؽذ،تْضیر ؼّني قِبم ّزمْق اًبىً،سٍْ تمكین قؽهبیَ ثَ قِبم،اًْ.اع قِبم،تؼعاظ قِبم،لیوت ؼقوی قِبم،ثؽًبهَ ؾهبًی يعّؼ قِبم) ههطًبت ّاهِبی پیم ثیٌی نعٍ نبهل هیؿاى ّام ّ،ام ظٌُعٍ،ثؽًبهَ ثبؾپؽظاضت ّام ً،ؽش ثِؽٍ ًّْع ّثیمَ تؽاؾًبهَ ُبی قبلِبی لجل هْقكَ ظایؽ 97 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ُ ؿیٌَ ُب ّلیوت توبم نعٍ هسًْل لیوت فؽّل هسًْل قْظ ضبلى طؽذ يْؼت قْظ ّؾیبى ظؼ هْؼظ هْقكَ ُبیعایؽ قْاثك اؼلبم پؽظاضتی ثبثت قْظ قِبم ظؼ هْؼظ هْقكَ ُبی ظایؽ 98 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ؾهبى ّهیؿاى ّخٍْ ًمع هْؼظ ًیبؾ ثؽای اخؽای طؽذ هٌبثغ تبهیي ّخٍْ هْؼظًیبؾ ظؼ ؾهبًِبی هطتلف 99 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir گؿاؼل هؽثْط ثَ هٌبثغ ّهًبؼف طؽذ ظؼ ظّؼاى اخؽا ّثِؽٍ ثؽظاؼی اؼلبم تؽاؾًبهَ ثب اقتفبظٍ اؾ خعّل هٌبثغ ّهًبؼف 100 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 101 irmgn.ir :(Non Discounting)هؼیبؼُبی غیؽ تٌؿیلی (1 فْؼیت (payback Period)ظّؼٍ ثبؾگهت (Accounting rate of Return)ًؽش ثبؾظُی زكبثعاؼی (Debt Service Coverage Ratio)ًكجت پْنم ظٌُعٍ ثْهی www.Jozve.org :(Discounting)هؼیبؼُبی تٌؿیلی 102 • • • (2 (Net Present Value)اؼؾل فؼلی ضبلى (Benefit Cost value) هٌفؼت-ًٌَكجت ُؿی (Net Present value) ًؽش ثبؾظٍ ظاضلی (ANNUAL CAPITAL Charge) َُؿیٌَ قبالًَ قؽهبی marvi-90-2 • • • • • irmgn.ir ظؼ يْؼت ػعم ّخْظ یک هجٌبی ػیٌی ّلبثل اًعاؾٍ گیؽی ثکبؼ هی ؼّظ. ثب پب فهبؼی افؽاظ قؽهبیَ گػاؼی اًدبم هی نْظ ظؼ نؽایظ اقٌثٌبیی ثکبؼ هی ؼّظثَ نؽط غیؽ هِن ثْظى قؽهبیَ گػاؼی 103 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ظّؼٍ ثبؾگهت هعت ؾهبى کكت قؽهبیَ اّلیَ پؽّژٍ اؾ هسل ػبیعات اى هثبل :ظّؼٍ ثؽگهت قؽهبیَ 600هیلیْى ؼیبلی طی 4قبل ثَ تؽتیت 200ّ 100،150،150هیلیْى ؼیبل ُؽ چَ ظّؼٍ ثبؾگهت کْتبُتؽ ثبنع پؽّژٍ هطلْثتؽ اقت هثبل :ظؼ يْؼتی کَ ظّ ًْع هبنیي BّAثؽای زول ًّفل ثبنع ّاطالػبت خعّل ؾیؽ : 104 ماضیه ماضیه B ماضیه A قؽهبیَ اّلیَ 3000 2000 ػبیعی قبلیبًَ 600 450 اؼؾل اقمبط ظؼ پبیبى ػوؽ هفیع 100 100 ظّؼٍ ثبؾگهت 5 4/4 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ هؿایب: • کبؼثؽظ قبظٍ اؾ ًظؽ هفِْهی ّکبؼثؽظ • ؼّل تمؽیجی ّقبظٍ ای ثؽای همبثلَ ثب ؼیكک ،ثَ ًفغ پؽّژٍ ُبیی کَ ظؼ قبلِبی اّل ػبیعات ثیهتؽی ظاؼظّثَ ضؽؼ پؽّژٍ ُبایی کَ ظؼ قبلِبی ثؼع ػبیعات ثیهتؽی ظاؼًع • هؼمْل ثْظى ثَ ظلیل تبکیع ثؽ ػبیعات قبلِبی اّل ،ظؼ نؽایظ فهبؼ ًمعیٌگی ‏ هسعّظیت ُب ‏ ػعم تْخَ ثَ اؼؾل ؾهبًی(ػبیعات ًمعی ثعّى تْخَ ثَ تٌؿیل هسبقجَ هی گؽظظ) ‏ ػعم تْخَ ثَ ثَ ػبیعات ثؼع اؾ ظّؼٍ ثبؾگهت ‏ ًبظیعٍ گؽفتي اؼؾل اقمبط 105 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ هتْقظ ًؽش ثبؾظٍ یب ًؽش قبلیبًَ ،قٌدهی کَ ظؼ اهع ؼا ثَ قؽهبیَ گػاؼی هؽتجظ هی قبؾظّثَ ؾثبى زكبثعاؼی اًعاؾٍ گیؽی هی نْظ. (قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ)(/هتْقظ ظؼاهع پف اؾ هبلیبت)=A (هتْقظ قؽهبیَ گػاؼی)(/هتْقظ ظؼاهع پف اؾ هبلیبت)=B (قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ)(/هتْقظ ظؼاهع پف اؾ هبلیبت ّ لجل اؾ کكؽ ثِؽٍ)=C (هتْقظ قؽهبیَ گػاؼی)(/هتْقظ ظؼاهع پف اؾ هبلیبت ّ لجل اؾ کكؽ ثِؽٍ)=D (قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ)(/هتْقظ ظؼاهع لجل اؾ کكؽ ثِؽٍ ّهبلیبت)=E (هتْقظ قؽهبیَ گػاؼی)(/هتْقظ ظؼاهع لجل اؾ کكؽ ثِؽٍ ّهبلیبت)=F (قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ تمكین ثؽ 2ضؽثعؼ تؼعاظ قبلِب)(/کل ظؼاهع پف اؾ هبلیبت ّ لجل اؾ کكؽ اقتِالک هٌِبی قؽهبیَ اّلیَ)=G 106 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir مطرصات پاسد ‏A=%23 ‏B=%3833 ‏C=%36 ‏D=%38/3 ‏E=%36 ‏F=%60 ‏G=%26 107 مالیات زر امس قثل اس مالیات 1 1 2 1 1/25 1/25 2/5 1 3/5 1/5 1/5 3 1 4 2 1/5 1/5 3 1 4 2 4 1/25 1/25 2/5 1 3/5 2 2 5 6/5 6/5 13 5 18 10 30 خوغ 1/3 1/3 2/6 1 3/6 2 6 هتْقظ زرامس پس اس مالیات تٍزي زرامس استٍالک قثل اس تٍزي َمالیات سزمایً گذاری 3 2 10 1 2 8 2 6 3 4 ‏marvi-90-2 سال ‏www.Jozve.org irmgn.ir هؿایب: ‏ قبظگی هسبقجَ ‏ ثؽاقبـ اطالػبت زكبثعاؼی اقت ّانٌب ثؽای قؽهبیَ گػاؼاى ‏ هٌبفغ پف اؾ ػوؽ هفیع پؽّژٍ لسبظ هی نْظ. ‏ هجتٌی ثؽ ًكجت ُبی زكبثعاؼی ‏ اهکبًپػیؽ ثْظى هسبقجَ ًؽش ثبؾظٍ زكبثعاؼی ظؼ يْؼت کوجْظ اطالػبت ظؼ توبم قبلِبی ػوؽ پؽّژٍ هسعّظیت ُب: ‏ ػعم تْخَ ثَ خؽیبًِبی ًمعی ّتوؽکؿ ثؽ قْظ زكبثعاؼی ‏ ػعم اؼؾل گػاؼی ؾهبى فؼلی پْل 108 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏𝐿 10 ‏𝑖𝐼𝑖=1 𝑃𝐴𝑇𝑖:𝐷𝑖: 10 )𝑖𝐼𝑅𝐿𝑖=1(𝐼𝑖: = 𝑅𝑆𝐶𝐷 PATi قْظ پف اؾ کكؽ هبلیبت ثؽاـ قبل iام ‏Di اقتِالک ثؽای قبل iام ‏Ii ثِؽٍ ّام ثلٌع هعت هْقكبت هبلی ثؽای قبل iام ‏N ظّؼٍ ای کَ ّام ثبیع طی اى ثبؾ پؽظاضت نْظ 109 ‏marvi-90-2 ‏ ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ اطالػبت هبلی هؽتجظ ثب پؽّژٍ ای هطبثك خعّل ؾیؽ اقت: ‏ ًكجت پْنم ظُی 1/64هیهْظ کَ ثؽای هْقكَ ثعلیل کوتؽ اؾ 2ثْظى هطلْة اقت سال زرامس قثل اس استٍالک ،تٍزي َمالیات استٍالک زرامس قثل اس تٍزي َمالیات تٍزي سُز قثل اس مالیات مالیات سُز پس اس مالیات قسط تاس پززاذت 1 13/8 6/00 7/80 8/80 -1/00 - -1/00 10/00 2 22/20 5/40 16/80 8/80 8/00 4/500 4/500 10/00 3 37/39 4/86 32/53 8/53 24/00 12/00 12/00 10/00 4 41/80 4/37 37/43 7/43 30/00 15/00 15/00 10/00 5 40/27 3/94 36/33 6/33 30/00 15/00 15/00 10/00 6 48/77 3/54 45/23 5/23 40/00 20/00 20/00 10/00 7 47/32 3/19 44/13 4/13 40/00 20/00 0 20/00 10/00 8 55/90 2/87 53/03 3/03 50/00 25/00 25/00 10/00 9 54/51 2/58 51/93 1/93 50/00 25/00 25/00 10/00 10 53/16 2/33 50/83 0/83 50/00 25/00 0 25/00 10/00 خوغ 415/1 2 39/08 377/0 4 55/04 322/0 0 161/5 00 160/5 0 10/00 110 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ثب تْخَ ثَ فؽهْل ًكجت يْؼت کكؽ ّهطؽج کكؽ تؽکیجی اؾ اؼلبم فجل ّثؼع اؾ هبلیبت هی ثبنع ّتفكیؽ اى ًیؿئ ههکل هی ثبنع. ظّ ؼاُکبؼ پیهٌِبظئ ػجبؼت اقت اؾ ؼاُکبؼ )1 ظؼاهع لجل اؾ ثِؽٍ،اقتِالک هبلیبت لكظ ثبؾ پؽظاضت ّام+ثِؽٍ ًؽش هبلیبت1− ؼاُکبؼ اّل ثؽ اقبـ اؼلبم لجل اؾ کكؽ هبلیبت ّؼاُکبؼ 2 ثؽ اؼلبم پف اؾ کكؽ هبلیبت هی ثبنع ؼاٍ کبؼ )2 111 قْظ ثؼع کكؽاؾ هبلیبت:اقتِالک لكظ ثبؾ پؽظاضت ّام ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ تؼبظل هبثیي پؽظاضتِبی قؽهبیَ گػاؼی ّظؼ اهعُبی زبيل اؾ اخؽای اى ثب تؼعیل ؾهبًی پْل تْخَ ثَ زعالل ثِؽٍ لبثل لجْل)(MARR اؼؾل فؼلی هسبقجَ نعٍ ظؼ يْؼت هثجت ثْظى ،هؼؽف ثؽگهت قؽهبیَ ّثبلؼکف اقت. اکؽ قْظ زبيل اؾ قؽهبیَ گػاؼی هٌدؽ ثَ اؼؾل فؼلی ضبلى هثجت یب يفؽ گؽظظ پؽّژٍ قؽهبیَ گػاؼی تْخیَ ظاؼظ ‏𝑡𝐹𝐶 ‏𝑛 ‏𝑡 𝑘𝑡<0 1: ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ = 𝑉𝑃𝑁 ‏ NPVاؼؾل فؼلی ضبلى CFtخؽیبى ًمعی کَ ظؼ اًتِبی قبل tام ثعقت هی ایع. خؽیبى ًمعی کكت نعٍ ثب ػالهت هثجت ّخؽیبى ًمعی يؽف نعٍ ثب ػالهت هٌفی ‏nػوؽ پؽّژٍ ُKؿیٌَ قؽهبیَ کَ ثَ ػٌْاى ًؽش تٌؿیل ،هْؼظ اقتفبظٍ لؽاؼ هی گیؽظ. 112 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ نؽکتی قؽهبیَ گػاؼی هطبثك خعّل ؾیؽ ظانتَ اقت 5 4 300000 300000 ُؿیٌَ قؽهبیَ 2 1 0 سال 3 200000 300000 20000 0 -1000000 جزیان وقسی ‏K=%10 اؼؾل فؼلی ضبلى ثب اقتفبظٍ اؾ فؽهْل ثؽاثؽ ثب -5273هی ثبنع کَ هؼؽف ػعم تْخیَ قؽهبیَ گػاؼی اقت ‏ هیؿاى قؽهبیَ گػاؼی یک پؽّژٍ ثب ػوؽ قَ قبلَ 571000هی ثبنعّػبیعات ظؼ قبلِبی اّل ّ400000قبل ظّم ّ350000قبل قْم ،300000اگؽ ًؽش ثِؽٍ لبثل خػة %10ثبنعاؼؾل فؼلی ضبلى چَ هیؿاى اقت؟ سال گززش َجُي فاکتُر تىشیل زر ()%10 ارسش فعلی اثتعای قبل اّل (يفؽ) -751000 1/0 -751000 پبیبى قبل اّل +400000 0/909 +364000 پبیبى قبل ظّم +350000 0/826 +289000 پبیبى قبل قْم +300000 0/751 +225000 113 اؼؾل فؼلی ضبلى ‏marvi-90-2 +127000 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ظّپؽّژٍ لجلی ؼا ثب اؼؾل فؼلی ضبلى((MARR=%15 سال فاکتُروزخ تىشیل %15 پزَژي ب پزَژي الف گؽظل ّخٍْ اؼؾل فؼلی پؽّژٍ گؽظل ّخٍْ اؼؾل فؼلی پؽّژٍ يفؽ 1/0 -11000 -11000 -11000 -11000 1 0/870 +1000 +870 +6000 +5220 2 0/756 +2000 +1512 +5000 +3780 3 0/658 +3000 +1974 +3000 +1974 4 0/572 +5000 +2860 +2000 +1144 5 0/497 +6000 +2892 +1000 +497 اؼؾل فؼلی ضبلى 114 -802 ‏marvi-90-2 +1615 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هؼیبؼ NPVثؽایي فؽٌ اقت کَ خؽیبًِبی ًمعی کكت نعٍ هیبى هعت پؽّژٍ،ظّثبؼٍ ثب ًؽش ثبؾظٍ هؼبظل ُؿیٌَ قؽهبیَ نؽکت،قؽهبیَ گػاؼی نْظ. اؼؾل فؼلی ضبلى یک پؽّژٍ ،ثب افؿایم ًؽش تٌؿیل ثطْؼ یکٌْاضت کبُم هی یبثع. 115 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هؿایب: (1تْخَ ثَ اؼؾل ؾهبًی پْل (2ظؼ ًظؽ ظانتي خؽیبى ًمعی ظؼ کل ظّؼٍ (3تطبثك ثب زعاکثؽ قبؾی ثؽّت قِبهعاؼاى (4اؼؾل فؼلی ضبلى پؽّژٍ ُبی گًْبگْى ثِبؼؾل پْل اهؽّؾ لبثل خوغ اقت. هسعّظیت: (1ؼتجَ ثٌعی پؽّژٍ ُب ثؽهجٌبی اؼؾل فؼلی ضبلى تست تبثیؽ ًؽش تٌؿیل اقت 116 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir )1اؼؾل فؼلی هٌبفغ ثَ قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ هؽتجظ هی نْظ. ‏𝐵𝑉𝑃 ‏𝐼 =BCR ًكجت ُؿیٌَ –هٌفؼت=BCR اؼؾل فؼلی هٌبفغ=PVB قؽهبیَ اّلیَ=i )2اؼؾل فؼلی ضبلى ثَ قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ ‏𝐵𝑉𝑃 𝐼;𝐵𝑉𝑃 𝑉𝑃𝑁 = = -1 ‏𝐼 ‏𝐼 ‏𝐼 =NBCR ضبلى ًكجت ُؿیٌَ-هٌفؼت=NBCR اؼؾل فؼلی ضبلى=NPV اؼؾل فؼلی هٌبفغ =PVB قؽهبیَ اّلیَ=I 117 ‏marvi-90-2 ‏ ‏ ‏ ‏ ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ پؽّژٍ ای ثب قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ 100000ظؼًظؽ اقت کَ ثب ُؿیٌَ قؽهبیَ %12تْقظ نؽکتی اؼؾنیبثی نعٍ اقت.هٌبفغ قؽهبیَ گػاؼی اّلیَ هطبثك خعّل هی ثبنع. ‏ ‏NBCR=BCR-1=1.145-1=0.145 ‏ ‏BCR=1.145 ‏ ثب تْخَ ثَ ًتبیح: ‏ ؾهبًی کَ NBCR>0ّBCR>1ثبنع پؽّژٍ لبثل لجْل اقت. ‏ ؾهبًی کَ NBCR=0ّ BCR=1ثبنع ثی تفبّت اقت. ‏ ؾهبًی کَ NBCR<0ّBCR<1پؽّژٍ ؼظهی نْظ 118 سال مىافع سزمایً گذاری اَلیً ‏PVB 1 25000 25000 (1.12)1 2 40000 40000 (1.12)2 3 40000 40000 (1.12)3 4 50000 50000 (1.12)4 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir هؿایبّهؼبیت: (1تست نؽایظ ثعّى لیع ّهسعّظیت،ایي هؼیبؼ پؽّژٍ ُبی ههبثَ ؼا هبًٌع هؼیبؼ اؼؾل فؼلی ضبلى اؼؾیبثی هی ًوبیع. (2ظؼ ؾهبى هسعّظیت ثْظخَ قؽهبیَ ای ظؼ ظّؼٍ خبؼی ایي هؼیبؼ پؽّژٍ ُب ؼا ثَ تؽتیت کبؼایی اقتفبظٍ اؾ قؽهبیَ فِؽقت هی ًوبیع. (3ظؼ ؾهبى پؽظاضت ًمعی ثؼع اؾ ظّؼٍ خبؼی ،ایي هؼیبؼ ثَ ػٌْاى هؼیبؼ اًتطبة هٌبقت ًیكت. 119 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ًؽش ثبؾظٍ ظاضلیً،ؽش تٌؿیلی اقت کَ ثؽاقبـ اى اؼؾل فؼلی ضبلى پؽّژٍ ثؽاثؽ يفؽ هی نْظ. اؼؾل فؼلی ضبلى>يفؽ ً:ؽش ثبؾظٍ ظاضلی اؾ ًؽش ثبؾظُی لبثل لجْل ثؽای قؽهبیَ گػاؼی ثیهتؽ اقتّ .ثبلؼکف اگؽ اؼؾل فؼلی ضبلى پؽّژٍ يفؽ ثبنعهؼؽف ایي اقت کَ توبم قؽهبیَ ثکبؼ ؼفتَ ظؼ پؽّژٍ ّثِؽٍ ُب ًّؽش ثبؾظٍ ظاضلی پؽّژٍ هؼبظل ًؽش ثبؾظٍ لبثل لجْلی اقت. زعالل ًؽش لبثل لجْل ،هؼبظل ًؽش ثِؽٍ ّالؼی ّام ثلٌع هعت هْخْظ ظؼ ثبؾاؼ قؽهبیَ هی ثبنع. ًؽش ثبؾظٍ هْؼظ لجْل ثب اؾهْى ّضطب ثعقت هی ایع. 120 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir خؽیبى ًمعی پؽّژٍ ای هطبثك خعّل ؾیؽ اقت ًؽش ثبؾظٍ ظاضلی هٌبقت چَ هیؿاى اقت. سال جزیان وقسی 0 -100000 ارسضٍای ساوی تا وزذٍای مرتلف تاسزي زاذلی ‏r=12% ‏r=14% ‏r=16% 107773 103046 100802 1 30000 30000 (1 + 0.12)1 30000 (1 + 0.14)1 30000 (1 + 0.16)1 2 30000 30000 1 + 0.12 30000 1 + 0.14 30000 1 + 0.16 2 2 2 3 40000 40000 (1 + 0.12)3 40000 (1 + 0.14)3 40000 (1 + 0.16)3 4 40000 40000 (1 + 0.12)4 40000 (1 + 0.14)4 40000 (1 + 0.16)4 ثب تْخَ ثَ اؼؾل فؼلی ظؼ ًؽضِبی ثبؾظٍ ظاضلی همعاؼ rثیي 16ّ 15ظؼيع هی ثبنع کَ ثب اقتفبظٍ اؾ هیبى یبثی همعاؼ ًؽش ثؽاثؽ ثب 5 15/37هی نْظ 121 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ هؿایب: ‏ ظؼ ًظؽ ظانتي اؼؾل ؾهبًی پْل ‏ ظؼ ًظؽ گؽفتي ؼًّع خؽیبًِبی ًمعی ظؼ کلیت ‏ هؼٌب ظاؼ ثْظى ثؽای قؽهبیَ گػاؼاى خِت کبؼ ثب ًؽش ثبؾظٍ هسعّظیت ‏ ازتوبل ّخْظ ًؽضِبی ثبؾظٍ هتفبّت ّ ػعم اًسًبؼ ‏ ػعم ظؼ ًظؽ گؽفتي تفبّت ًؽش ثبؾظٍ ظاضلی ظؼ نؽایظ لؽٌ گؽفتي ّلؽٌ ظاظى 122 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ظؼ خعّل ؾیؽ ظّ پؽّژٍ اؼائَ نعٍ اقت .کعام پؽّژٍ ثِتؽ اقت؟ جزیان ٌای وقسی پزَژي قبل 0 قبل 1 ‏A -400 +600 ‏B +400 -700 ظّ پؽّژٍ QّPؼا ثؽؼقی ًوبییع. پزَژي جزیاوٍای وقسی قبل 0 قبل 1 وزخ تاسزي زاذلی % ارسش فعلی ذالص (تا فزض %12تٍزي) ‏P -10000 +20000 100 7/857 ‏Q -50000 +75000 50 16/964 ثب ثؽؼقی پؽّژٍ ُب ههطى هی گؽظظ ایي ًؽش ظؼ نؽایظ هتفبّت هٌبقت ًوی ثبنع 123 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ظؼ اًتطبة ؼاُکبؼُبی ثب ضعهبت ههبثِْلی الگْی ُؿیٌَ ُبی اًِب هتفبّت اقت. ثکبؼ گیؽی ظؼ ؾهیٌَ تؼییي لیوت ضعهبت ػبم الوٌفؼَ ظّلتی 124 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ُؿیٌَ قبالًَ هدوْع ُؿیٌَ قبالًَ هطبؼج اّلیَ یک قؽهبیَ گػاؼی ُّؿیٌَ ُبی ػولیبتی هؽثْط ثَ اى قؽهبیَ گػاؼی اقت. هؽازل تؼییي ُؿیٌَ قبالًَ: (1 اؼؾل فؼلی هطبؼج اّلیَ قؽهبیَ گػاؼی ُّؿیٌَ ُبی ػولیبتی تؼییي نْظ. (2 ؼلن ثعقت اهعٍ ؼا ثَ ُؿیٌَ قبالًَ قؽهبیَ ،اؾ طؽیك ثکبؼگیؽی یک ػبهل هٌبقت ثبؾیبفت قؽهبیَ تجعیل هی نْظ. (3 هثبل: 1000000 مرارج اَلیً 5 4 3 2 1 قبل 400000 350000 300000 250000 200000 ُؿیٌَ ػولیبتی 400000 (1.1)5 350000 (1.1)4 300000 (1.1)3 250000 (1.1)2 200000 (1.1)1 اؼؾل فؼلی ُؿیٌَ ُب اؼؾل فؼلی ثؽاثؽ اقت ثب 2101220 ػبهل ثبؾ یبفت کَ ػکف PVIFAهی ثبنع ثؽاثؽ اقت ثب 0/2638ثب ظؼ ًظؽ گؽفتي 5قبل ّ ًؽش %10 ثب ضؽة ایي ػعظ ظؼ اؼؾل فؼلی ُ،ؿیٌَ قبالًَ ثؽاثؽ اقت ثب 2101220×0/2638=554302 125 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ثؽای پؽّژٍ ُبی کْچک اؾ ؼّل ظّؼٍ ثبؾگهت(ثعلیل ػعم ّخْظ ّخٍْ هبلی،ثبؾظُی ثیهتؽ،ایوي تؽ ثْظى ظؼ قؽهبیَ گػاؼی) ثؽای پؽّژٍ ُبی ثؿؼگ ،هتْقظ ًؽش ثبؾظُی ثؼٌْاى هؼیبؼ ايلی ّ ظّؼٍ ثبؾگهت ثَ ػٌْاى هؼیبؼ هکول (ثعلیل افؿایم قْظ اّ.ؼی،ػعم پیم ثیٌی ُؿیٌَ ُبی ) تکٌیک خؽیبًِبی ًمعی تٌؿیل نعٍ) (DCFظؼ اؼؾنیبثی قؽهبیَ گػاؼیِبی ثؿؼگ ظؼ ُؽ زبلت هعیؽیت ثب اقتفبظٍ اؾ ایي ًكجتِب ّ لضبّت غٌُی هجبظؼت ثَ اتطبغ نیٍْ هٌبقت هی ًوبیع. 126 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir www.Jozve.org marvi-90-2 127 irmgn.ir ‏ هیؿاى قْظ اّؼی ثب تْخَ ثَ فؽضیبت ّؼّنِب تغییؽ هی ًوبیع. ‏ ؼلن قْظ ؼلن ّالؼی ًوی ثبنع ‏ قْظ اّؼی ػجبؼت اقت اؾ :تفبّت فؽّل ُّؿیٌَ ُبی اًدبم نعٍ ظؼ ؼاثطَ ثب اى فؼبلیت 128 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ُؿیٌَ ُبی يؽف نعٍ ثؽای تْلیع هسًْل ّنبهل: ‏ ُؿیٌَ هْاظ اّلیَ( هكتمین ،غیؽ هكتمین) ‏ ُؿیٌَ ًیؽّی اًكبًی(هكتمین،غیؽ هكتمین) ‏ ُؿیٌَ اة،ثؽق ّقْضت ‏ ُؿیٌَ تؼویؽات ًّگِعاؼی ‏ ُؿیٌَ ثیوَ ،هبلیبت ّاخبؼٍ ‏ ُؿیٌَ اؼتجبطبت ‏ ُؿیٌَ ُبی هبلی ‏ ُؿیٌَ اقتِالک ‏ ُؿیٌَ ُبی پیم ثیٌی ًهعٍ 129 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ اقتِالک ًهبًَ تطًیى ُؿیٌَ ای اقت کَ ُؽقبل اتفبق هیبفتع. ‏ همعاؼ اقتِالک ثب هعلِبی هطتلف فؽق هی ًوبیع. ‏ کكؽ ُؿیٌَ اقتِالک اؾ اؼؾل ايلی همعاؼ اقمبط هی ثبنع. اؼؾل اقمبط – اؼؾل ايلی(ُؿیٌَ اّلیَ)=همعاؼ هكتِلک نعٍ همعاؼ ُؿیٌَ اقتِالک تب اى ؾهبى – اؼؾل ايلی (ُؿیٌَ اّلیَ) = اؼؾل ظفتؽی 130 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir اؼؾل اقمبط=S ػوؽ هفیع ظاؼایی=N اؼؾل ظفتؽی ظاؼایی=(BV)j 1 ‏𝑁 ُؿیٌَ اّلیَ =P ُؿیٌَ اقتِالک ظؼ قبل =DJ )Dj= (P-S )(BV)j=P-J(DJ )(DC)J=J(DJ هیؿاى کل اقتِالک ظؼ پبیبى قبل =(DC)J هثبل: اؼؾل ظقتگبُی 150هیلیْى ؼیبل ،ػوؽ هفیع ظقتگبٍ 10قبل ،اؼؾل اقمبط 5هیلیْى ؼیبل ُؿیٌَ اقتِالک ّاؼؾل ظفتؽی ًطبثك خعّل ؾیؽ هی ثبنع: 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 سال 14500 14500 14500 14500 14500 14500 14500 14500 14500 14500 ُ10ؿیٌَ اقتِالک ظؼ قبل jام 5000 19500 34000 48500 63000 77500 92000 106500 121000 135500 131 ‏marvi-90-2 اؼؾل ظفتؽی ظؼ پبیبى قبل jام ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ایي ؼّل ثب تْخَ ثَ ػوؽ هفیع ّنؽایظ اقتِالک ظؼ قبلِبی هطتلف ظقتگبٍ هی ثبنع ّثًْؼت ضطی ًوی ثبنع. ػوؽ هفیع ثبلیوبًعٍ ظؼ اثتعای اى قبل همعاؼ اقتِالک ظؼ ُؽ قبل = خوغ قٌْات (هیؿاى کل اقتِالک) خوغ قٌْات= N(N+1)/2=N+.....+3+2+11 )(P-S ‏𝑁;𝐽:1 ‏𝑁(𝑁:1)/2 = 𝑃 − (DC)J ))(P-S ‏𝑗 ‏𝑖𝐷 𝑖<1 (BV)j=P- )𝐽2𝐽𝑁;𝐽2 : ‏𝑛𝑁2 : =DJ (=(DC)J هثبل لجلی ؼا ثب ایي ؼّل هسبقجَ هی ًوبیین 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 سال 2636 5273 7909 10545 13182 15818 18455 21091 23727 26364 ُؿیٌَ اقتِالک قبل Jام 132 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ظؼ ایي ؼّل ُؽ قبلَ ظؼيع ثبثتی اؾ اؼؾل ظفتؽی ظاؼایی ،ثؼٌْاى ُؿیٌَ اقتِالک تطًیى ظاظٍ هی نْظ ضؽیت αثبیع ههطى ثبنع. اؼؾل ظفتؽی پف اؾ ػوؽ همیع ظاؼایی الؿاهب ثؽاثؽ اؼؾل اقمبط ظاؼایی ًوی ثبنع. ‏Dj= α[(BV)l]= αP (1− α) 𝐽;1 (BV)j=P (1− α) 𝐽;1 ] 𝐽 )(DC)J=P[1- (1− α هثبل :اگؽ اؼؾل ايلی ظقتگبُی 4000000یب ضؽیت کبُهی ّ 0/4ػوؽ هفیع 5قبل هیؿاى اقتِالک ّاؼؾل ظفتؽی ؼا هسبقجَ ًوبییع. ارسش زفتزی زر پایان سال Jام ٌشیىً استٍالک سال ‏Jام سال 2400000 1600000 1 1440000 960000 2 864000 576000 3 518400 345000 4 311040 124416 5 133 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ظؼ ایي ؼّل ثؽضالف ؼّنِبی لجلی هجٌبی اقتِالک ّازع ؾهبى ًوی ثبنع ثلکَ هیؿاى تْلیع اقت ‏𝑆;𝑃 هیؿاى تطویي تْلیع ظؼ ػوؽ هفیع =هیؿاى اقتِالک ظؼ ّازع تْلیع هثبل: ظقتگبُی تْلیعی ثَ اؼؾل 2500000ضؽیعاؼی هی نْظ.ػوؽ هفیع 5قبل ّاؼؾل اقمبط پف اؾ ػوؽ هفیع 1000000هی ثبنع.هیؿاى تْلیع طی 5قبل ثَ تؽتیت 10000-30000-30000-20000-10000لطؼَ ثبنعُؿیٌَ اقتِالک ظؼ ُؽ قبل ّاؼؾل ظفتؽی هطبثك خعّل هی ثبنعُؿیٌَ اقتِالک ثبؾای ُؽ لطؼَ ) 15 ارسش زفتزی زر ٌز سال میشان استٍالک زر ٌز سال سال 2350000 150000 1 2050000 300000 2 1600000 450000 3 1150000 450000 4 1000000134 150000 ‏marvi-90-2 5 ‏www.Jozve.org irmgn.ir یکی اؾ فٌْى ظؼ تدؿیَ ّتسلیل هكبیل التًبظی نؽکتِبی تْلیعی ظؼ ایي ؼّل ثَ هْاؼظ ؾیؽ تْخَ هی نْظ: • ُؿیٌَ ُبی ثبثت)(Fixed costs ایي ُؿیٌَ ُب ظؼ طْل فؼبلیت ثبثت ّظؼ يْؼت ًیبؾ پلَ ای تغییؽ هی یبثع. • ُؿیٌَ ُبی ًتغیؽ):(Variable costs هتٌبقت ثب قطر فؼبلیت تغییؽ هی ًوبیع ُؿیٌَ ُبی ًیوَ هتغیؽ)(Semi variable costs زبنیَ فؽّل):(Contribution margin تفبّت ثیي لیوت فؽّل ّهتْقظ ُؿیٌَ ُبی هتغیؽ ّازع کبال زبنیَ ایوٌی(Margin of safety): هیؿاى تٌؿل ظؼ ظؼاهع نؽکت لجل اؾ ّؼّظ ثَ هؽزلَ ؾیبى ظُی 135 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ظؼيع تغییؽ قْظ ضبلى ظؼاثؽ ظؼيع تغییؽ هؼیٌی ظؼ همعاؼ فؽّل ظؼيع تغییؽ ظؼ قْظ =ظؼخَ اُؽم ػولیبتی ظؼيع تغییؽ ظؼ فؽّل 136 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ایي ًوْظاؼ ثب اقتفبظٍ اؾ قْظُ-ؿیٌَ ُب ّفؽّل ثعقت هی ایع. ضظ قْظ ضبلى فؽّل 137 ‏marvi-90-2 قْظ ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ پیم ثیٌی ػولکؽظ قْظ ّؾیبى ثوٌظْؼ ًهبى ظاظى ّضؼیت قْظ اّؼی ‏ تِیَ خعّل پیم ثیٌی گؽظل ّخٍْ ًمع ‏ پیم ثیٌی تؽاؾًبهَ ‏ تِیَ خعّل ًكجتِبی هبلی ثؽای تدؿیَ ّتسلیل يْؼتِبی هبلی تِیَ نعٍ 138 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ پیم ثیٌی تْلیع ات ظقتیبثی ثَ زعاکثؽ ظؽفیت تْلیع ‏ هیؿاى هْاظ اّلیَ ّکوکی هْؼظ ًیبؾ ّتؼییي لیوت اى ثؽاقبـ تْلیع ‏ تؼییي هیؿاى ّلیوت فؽّل ثؽاقبـ تْلیع پیم ثیٌی نعٍ ضوي تؼعیالت الؾم ثؽای اى ثطهی کَ اؾ هْخْظی فؽّل ًؽفتَ اقت 139 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ پیم ثیٌی لیوت توبم نعٍ ثؽ هجٌبی پیم ثیٌی فؽّل ُّؿیٌَ ُبی تْلیع ‏ تؼییي قْظ ًبّیژٍ ‏ تؼییي قْظ ضبلى ‏ تؼییي پیم ثیٌی پؽظاضت قْظ قِبم ّغضبئؽ الؾم 140 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ههطى کؽظى هٌبثغ ّهًبؼف طؽذ ظؼ ظّؼٍ اخؽای طؽزْثِؽٍ ثؽظاؼی اؾ اى ‏ ایي خعّی ثب ُوؽاٍ خعّل قْظ ّؾیبى تِیَ هی نْظ 141 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir پف اؾ تِیَ خعاّل لجلی تِیَ هی نْظ ایي خعّل نبهل: پیم ثیٌی ُؿیٌَ ثبثت ّقؽهبیَ ظؼ گؽظل ظاؼاییِب ّثعُی ُبی طؽذ ظؼقبلِبی لجل اؾ ثِؽٍ ثؽظاؼی 142 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ثَ هٌظْؼ اطالع اؾ ّضؼیت هبلی ًّمعیٌگی ّلعؼت ثبؾ پؽظاضت کوکِبی هبلی ظؼیبفتی ًكجت هبلی ؼاثطَ ثیي ظّ یب چٌع ػعظ کَ اؾ يْؼتِب ّیب گؿاؼنِبی هبلی اقتطؽاج نعٍ اًع ًهبى ظاظٍ هی نْظ ًكجتِب ظؼ ؼاثطَ ثب ظّؼٍ ُبی لجلی لبثل ثؽؼقی هی ثبنٌع.هْؼظ اقتفبظٍ ًكجتِب قِبهعاؼاى ،قؽهبیَ گػاؼاى،طلجکبؼاى،فؽّنٌعگبى کبالُب ّثبًکِب ی تبهیي کٌٌعٍ کوکِبی هبلی هی ثبنٌع ًكجتِبی هبلی هی تْاًع ؼاٌُوب ُّعف اتی نؽکتِب ثبنع. 143 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ظاؼاییِبی خبؼی =ًكجت خبؼی ثعُیِبی خبؼی ًكجت خبؼی لعؼت پؽظاضت ثعُی کْتبٍ هعت ظؼ نؽایظ ػبظی هْخْظیِبی خٌكی; ظاؼاییِبی خبؼی =ًكجت اًی ثعُیِبی خبؼی اى لكوت اؾ ظاؼایی کَ لبثل تجعیل ثَ ّخٍْ ًمع اقت ّلعؼت اًدبم تؼِعات خبؼی ظؼ ثعتؽیي نؽایظ اقت 144 ‏marvi-90-2 ‏ ‏ ‏www.Jozve.org irmgn.ir هطبلجبت =هعت ّيْل هطبلجبت فؽّل ؼّؾاًَ لیوت توبم نعٍ کبالی فؽّل ؼفتَ =گؽظل هْخْظی هتْقظ هْخْظیِب ‏ ‏ ‏ ًبهطلْة هْخْظی ثعلیل: ثبال ثؽظى همعاؼ هْخْظی اضبفَ لیوت گػاؼی هْخْظی ضؽیع ُبی ثیم اؾ ًیبؾ ثؽای همبثلَ ثب افؿایم لیوت ظؼ ثبؾاؼ ّخْظکبالی کٌَِ ً،بثبة ّغیؽ لبثل فؽّل گؽظل ثیم اؾ زع هطلْة ثعلیل: لیوت گػاؼی هسبفظَ کبؼاًَ هْخْی ًگِعاؼی هْخْظی ثَ زعالل هؽغْة ثْظى هْخْظی هٌظْؼ ًهعى 145 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ؼاثطَ ثیي قؽهبیَ گػاؼی يبزجبى قِبم ّهٌبثغ ظیگؽ ثعُیِبی خبؼی; ثعُیِبی ثلٌع هعت =کل ثعُیِب ثَ زمْق يبزجبى قِبم ظاؼاییِب ثعُیِبی ثلٌع هعت =ثعُیِبی ثلٌع هعت ثَ زمْق يبزجبى قِبم زمْق يبزجبى قِبم ضبلى ظاؼاییِبی ثبثت = پْنم ظاؼاییِبی ثبثت ثعُیِبی ثلٌع هعت قْظ ّیژٍ لجل اؾ هبلیبت:اقتِالک ظاؼاییِبی ثبثت:اقتِالک ُب ُؿیٌَ لجل اؾ تْلیع:کوکِبی هبلی ثلٌع هعت الكبط قبلیبًَ کوکِبی هبلی ثلٌع هعتُ:ؿیٌَ کوکِبی هبلی ثلٌع هعت 146 ‏marvi-90-2 =پْنم الكبط کوکِبی هبلی ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ یکی اؾ هؼیبؼُبی ايلی اؼؾیبثی ػولکؽظ ّضؼیت یک هْقكَ ‏ ًكجت قْظ ّیژٍ ثَ زمْق يبزجبى قِبم ‏ ایي ًكجت هؼؽف کبؼایی هعیؽیت ظؼ کل قْظ ثب تْخَ ثَ هٌبثغ ثکبؼ گؽفتَ نعٍ ّثؽای همبیكَ يٌبیغ هطتلف قْظ ّیژٍ لجل اؾ هبلیبتُ:ؿیٌَ ثعُیِبی ثلٌع هعت =ثبؾظٍ قؽهبیَ گػاؼی  زمْق يبزجبى قِبم:ثعُیِبی ثلٌع هعت قْظ قِبم =قْظ قِبم ثَ قؽهبیَ پؽظاضت نعٍ  ×100 قؽهبیَ پؽظاضت نعٍ قْظ ّیژٍ ثَ فؽّل  147 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ‏ ‏ ػعم ّخْظ ؼّل اقتبًعاؼظ ّیکٌْاضت ثب تْخَ ثَ ًیبؾ اؾ ًكجتِب اقتفبظٍ هی نْظ ًكجتِب هی تْاًٌع ًكجت ثَ ظّؼٍ لجل هطلْة ّثبلؼکف ثبنع یک ًكجت ثَ تٌِبیی لبظؼ ثَ تْيیف ّضؼیت نؽکت ًوی ثبنع ًیبؾ ثَ اقتفبظٍ اؾ هدوْػَ ای اؾ ًكجتِب ثؽای اؼؾیبثی نؽکت 148 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ظّؼّل ثؽای تِیَ ظ اؼاییِبی ثبثت ًظیؽ ؾهیي ،قبضتوبى ،ظقتگبُِب ّهبنیٌبالت یک پؽّژٍ ّخْظ ظاؼظ: (1 ضؽیع اًِب اؾ طؽیك اضػ ّام یب قؽهبیَ قِبهعاؼاى (2 اخبؼٍ (اقتمؽاٌ) هِوتؽیي اهتیبؾ اخبؼٍ لبثلیت اًؼطبف فٌی هی ثبنع. اخبؼٍ ثلٌع هعت ّطجمَ ثٌعی اًِب: ‏ هجتٌی ثؽ اى هیؿاى اؾ هطبطؽات ّهؿایبی هبلکیت ظاؼایی هْؼظ اخبؼٍ ‏ قؽهبیَ ای ثْظى یب ًجْظى ثَ هستْای هؼبهلَ ثكتگی ظاؼظ ًَّ نکل لؽاؼظاظ 149 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ توبهی هطبطؽات ّهؿایبی هبلکیت ظاؼایی ثَ اخبؼٍ کٌٌعٍ هٌتمل هی نْظ ‏ ایي ظاؼایی ههوْل هبلیبت هی نْظ ّثؼٌْاى ظاؼایی هسكْة هی گؽظظ. ‏ نؽایظ : (1 هبلکیت ظاؼایی ظؼ پبیبى لؽاؼظاظ ثَ اخبؼٍ کٌٌعٍ هٌتمل هی نْظ. (2 هطتبؼ ثْظى اخبؼٍ کٌٌعٍ ثَ ضؽیع ظاؼایی ثَ لیوت کوتؽ اؾ اؼؾل هتؼبؼف پف اؾ پبیبى لؽاؼظاظ (3 هبلکیت ظاؼایی هی تْاًع ثَ اخبؼٍ کٌٌعٍ هٌتمل نْظ یب ًهْظ. (4 اؼؾل فؼلی زعالل هجبلغ اخبؼٍ ظؼ اغبؾ لؽاؼ ظاظ ثیهتؽ یب تمؽیجب هؼبظل اؼؾل هتؼبؼف ظاؼایی هْخْظ هٌِبی کوکِبی ثال ػٌْ ّهؼبفیتِبی هبلیبتی هتؼلك ثَ اخبؼٍ ظٌُعٍ ظؼ اى تبؼیص اقت. 150 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ فؽّل ّاقتؽظاظ اخبؼی :فؽّل ظاؼایی ثَ ثبًک ثًْؼت ثیغ هتمبثل اخبؼٍ ضعهت:هْخؽ ػالٍّ ثؽ هبل هْؼظ ًیبؾ هكتبخؽ ًگِعاؼی هكتوؽ ّتؼویؽات ازتوبلی ؼا هی پػیؽظ(کبهپیْتؽ،هبنیي ،فتْکپی) اخبؼٍ هبلی:تؼویؽ ًّگِعاؼی ثؽ ػعٍ هْخؽ ًوی ثبنع ّزك فكص یکطؽفَ ًوی ثبنع تفبّت ایي ؼّل ثب اقتؽظاظ ظؼ ایي اقت کَ هبنیي ًْ ثْظٍ ّاؾ نؽکت تْلیع کٌٌعٍ ضؽیعاؼی نعٍ اقت ّلی ظؼ اقتؽظاظ هبنیي هكتؼول اقت 151 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ‏ ایي ًؽم افؿاؼ تْقظ یًْیعّ ثؽای تدؿیَ ّتسلیل ّتعّیي گؿاؼل اهکبًكٌدی طؽازی نعٍ اقت کبهفبؼ تطًًی :ثؽای پهتیجبًی کبؼثؽاى خِت نجیَ قبؾی ّضؼیت هبلی ّالتًبظی کْتبٍ هعت ّثلٌع هعت طؽزِبی قؽهبیَ گػاؼی ثًْؼت تفضیلی کبهفبؼ تدبؼی:ثؽای نجیَ قبؾی ّضؼیت هبلی کْتبٍ هعت ّثبًع هعت طؽزِبی قؽهبیَ گػاؼی ثًْؼت تفضیلی 152 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org irmgn.ir ‏ ‏ ُؿیٌَ ُبی قؽهبیَ گػاؼی نبهل ُؿیٌَ ُبیی اقت کَ ثؽًبهَ ؼیؿی ثؽای اًعقتَ اؾ ُؿیٌَ ُبی قؽهبیَ ای اقت کَ ثبؾظٍ اًِب کوتؽ اؾ یکكبل ثبنعهبًٌع قؽهبیَ گػاؼی ظؼ ؾهیي،قبضتوبى ،تدِیؿات ،قؽهبیَ ظؼگؽظل ،یک هجبؼؾٍ تجلیغبتی ّیب یک ثؽًبهَ تسمیك ّثؽؼقی تْخَ ثَ ػْاهل ؾیؽ ظؼ قؽهبیَ گػاؼی: (1 ظؼ ًظؽ گؽفتي ُؿیٌَ ُبی هؽتجظ ثب قؽهبیَ گػاؼی ّؾهبى ایدبظ ُؿیٌَ ُب (2 قْظ ّظؼاهعُبی لبثل اقتٌبظ (3 ػوؽ هفیع التًبظی قؽهبیَ گػاؼی (4 هیؿاى ثِؽٍ هتعاّل ظؼ ؾهبى تسمك ظؼاهعُب ّتهطیى ُؿیٌَ ُبّؼیكک قؽهبیَ گػاؼی 153 ‏marvi-90-2 ‏www.Jozve.org